ФЬЮЧЕРС НА СОЕВЫЕ БОБЫ: 6 ВЕЩЕЙ, КОТОРЫЕ НУЖНО ЗНАТЬ.
ЧАСТЬ 1

Соевые бобы – это масленичная, а не зерновая культура, используемая в первую очередь для получения масла, содержащегося в ее зернах. Для фьючерсных трейдеров, фьючерсы на соевые бобы являются одними из самых востребованных контрактов на товарном фьючерсном рынке.

Торговля соевыми бобами носит международный характер, а сам продукт высоко ценится в Азии в качестве натуральной пищи. Любопытный факт. Соевым бобам нашли применение даже в печати и используют при выпуске некоторых печатных изданий как альтернативу обыкновенным чернилам на нефтяной основе. Когда мы говорим о соевых бобах, нельзя не упомянуть Китай. Это государство, как ожидается, станет в ближайшие годы главным импортером соевых бобов, добавив давление на рынок со стороны спроса.

В этой статье:

  • Что такое фьючерсные контракты на соевые бобы?
  • Производство и потребление соевых бобов
  • Спецификация фьючерсных контрактов

Начни пользоваться ATAS абсолютно бесплатно! Первые две недели использования платформы дают доступ к полному функционалу с ограничением истории в 7 дней.

Попробовать ATAS бесплатно

Что такое фьючерсные контракты на соевые бобы?

Соевые бобы являются базовым активом для фьючерсных контрактов данного вида товара. Это привлекательный для торговли товар в целях хеджирования производителей, большая часть спроса на который в настоящее время приходит с новых формирующихся рынков. Поэтому совсем не удивительно, что торговля фьючерсными контрактами на соевые бобы является выгодным предложением для фьючерсных трейдеров.

Популярность соевых бобов связана с их важностью и уникальными свойствами, позволяющими производить из них самый широкий спектр продуктов. Они используются в качестве корма молодняка сельскохозяйственных животных, недорогого заменителя мяса, а также для изготовления масла. По некоторым оценкам, цена фьючерсов на соевые бобы будет расти в геометрической прогрессии вместе с увеличением спроса мирового населения на данный вид товара. С точки зрения трейдинга, фьючерсы на соевые бобы — это очень ликвидные контракты, открывающие участникам рынка огромные возможности для прибыльной внутридневной торговли.

Производители и компании занимающиеся сбытом соевых бобов составляют большую часть участников фьючерсного рынка этого товара. Фьючерсные контракты помогают обеим группам участников хеджировать риски колебаний цен на рынке соевых бобов. Как и большинство фьючерсных контрактов, фьючерсы на соевые бобы являются стандартизированными контрактами, которые торгуются на бирже. Их экспирация происходит в соответствии с месяцами, указанными в спецификации.

Производство и потребление соевых бобов

Пятью основными странами производителями соевых бобов являются: США, Бразилия, Аргентина, Катай и Индия. Вместе, эти страны производят почти 90% всех соевых бобов в мире, а производство США в общей доле занимает 55%.

США являются ведущим производителем соевых бобов в мире, на которого по данным 2014 года приходилось 108 миллионов тонн производства этого товара. Следом за ним идет Бразилия с 86,8 тоннами. По имеющимся данным за 2014 год, общее мировое производство соевых бобов составляло 249 миллионов тонн. В середине 90-х годов США господствовало на этом мировом рынке экспортируя не менее 90% всех соевых бобов, произведенных в мире.

Аргентина находится на третьем месте с объемом производства 53,4 миллионов тонн. На 2014 год, главными импортерами выступали Китай, на который приходился 41% всего мирового импорта и Европейский союз с 22%. Китайский импорт соевых бобов растет в геометрической прогрессии и оценивается в 55 миллионов тонн и как прогнозируется, вырастет еще больше. К 2020 году ожидается, что Китай удвоит объем импорта соевых бобов приблизившись к отметке 110 миллионов тонн в год.

Экспорт сельскохозяйственной продукции США за 2016 финансовый год (Источник: USDA)

Соевые бобы занимают в США второе место по размеру посевных площадей с более чем 80% сельскохозяйственных угодий, расположенных на Среднем Западе. В 2008 году, 74,8 миллионов акров (30,3 миллионов гектаров) сельскохозяйственных земель США было отдано под выращивание этой сельскохозяйственной культуры. По данным 2010 года, на США приходилось 44% всего мирового экспорта соевых бобов и почти 35% их мирового производства.

В 2009 году, импорт соевых бобов азиатскими странами составлял 75 миллионов тонн и ожидается, что он вырастет до 130 миллионов тонн к 2019 году.

Спецификация фьючерсных контрактов на соевые бобы

Фьючерсные контракты на соевые бобы торгуются на Чикагской товарной бирже (англ. Chicago Mercantile Exchange – CME) через электронную систему Globex, являющуюся ее подразделением, а также через сеть бирж и клиринговых палат для финансовых и товарных рынков (англ. Intercontinental Exchange – ICE). Для торговли на бирже CME доступно два вида фьючерсных контрактов на соевые бобы: стандартный и мини-контракт.

Стандартные фьючерсные контракты на соевые бобы торгуются под тикером ZS. Цена такого контракта установлена в центах за бушель с минимальным изменением цены (тик) 0.25 цента США за 1 бушель соевых бобов, что составляет $12.5 на 1 контракт. Движение цены стандартного фьючерсного контракта на $1, составляет 1000 пунктов, что эквивалентно $5000. Маржинальное требование для внутридневной торговли составляет $2500 в качестве гарантийного обеспечения на стандартный фьючерсный контракт. В общей сложности существует семь контрактных месяцев: январь (F), март (H), май (K), июль (N), август (Q), сентябрь (U) и ноябрь (X).

Фьючерсные мини-контракты на соевые бобы торгуются под тикером XK. Цена такого мини-контракта установлена в центах за бушель с минимальным изменением цены (тик) 0.125 цента США за 1 бушель соевых бобов, что составляет $1.25 на 1 контракт. Движение цены стандартного фьючерсного контракта на $1, составляет 1000 пунктов, что эквивалентно $1000. Маржинальное требование для внутридневной торговли составляет $500 в качестве гарантийного обеспечения на стандартный фьючерсный контракт. В общей сложности существует пять контрактных месяцев: март (H), май (K), июль (N), сентябрь (U) и декабрь (Z).

Оба фьючерсных контракта являются поставочными.

В нижней таблице, указана спецификация стандартного фьючерсного контракта и мини-контракта на соевые бобы.

Название контрактаSoybean FuturesMini Soybean Futures
ТикерZSXK
Торговый периодCME Globex: Воскр. – Пт.: 19:00 – 07:45 следующего дняCME Globex: Воскр. – Пт.: 19:00 – 07:45 следующего дня
Размер контракта5000 бушелей (136 тонн)1000 бушелей (27 тонн)
Минимальный шаг цены$0.0025 или ¢0.25 за бушель$0.00125 или ¢0.125 за бушель
Стоимость шага$12.5$1.25
Месяцы контрактаКотируются в течение семи месяцев начиная с января (январь (F), март (H), май (K), июль (N), август (Q), сентябрь (U) и ноябрь (X)).Котируются в течение пяти месяцев начиная с марта (март (H), май (K), июль (N), сентябрь (U) и декабрь (Z)).

Ожидайте выхода второй части статьи о фьючерсе на соевые бобы. В ней мы рассмотрим основные факторы, влияющие на цену этих фьючерсных контрактов, отчеты, которые необходимо учитывать при торговле, а также советы начинающим трейдерам, касательно торговли этим торговым инструментом.

0 ответы

Ответить

Хотите присоединиться к обсуждению?
Не стесняйтесь вносить свой вклад!

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

Другие статьи блога:

Poluchayem preimushchestvo s pomoshchyu indikatora Tape patterns. Nastroyka. opisaniye. primery na grafike
SoftBank угрожает всем финансовым рынкам. Илон Маск уже потерял 16 миллиардов за один день! Сколько продлится начавшийся лонгопад?
Как торговать по уровням дисбаланса: пошаговые правила анализа рынка + видео реальной сделки
Тейк-профит: что это такое, как рассчитать и выставить. Примеры правильной фиксации прибыли на бирже. FAQ для начинающих
Фундаментальный анализ
Как заработать много денег на бирже, имея при этом минимальный стартовый капитал? Инструкция по поиску инвестора
Новый удар по доллару. FED меняет стратегию. Инвесторы уходят в биткоин. Что творится перед самым крупным IPO в истории?