Как сочетать дивергенции с кластерными графиками
Дивергенции – это распространенное понятие, которое встречается не только в трейдинге, но и в математике, биологии и других науках.
Данная статья рассказывает:
Суть дивергенций
Чтобы понять суть дивергенций, лучше начать со значения слова.
Оно происходит от латинского “divergere”, что означает “обнаруживать расхождение”.
В трейдинге дивергенция означает расхождения в динамике между графиком цены и различными ценовыми индикаторами.
Приведем пример с графика фьючерса на евро, данные с биржи CME, таймфрейм = 5 минут.
На график добавлен индикатор RSI (нет особой причины почему мы выбрали именно этот индикатор, просто для демонстрации).
Обратите внимание на расхождение между динамикой цены и индикатора:
- на графике цены – новые максимумы превышают предыдущие;
- на графике индикатора – новые максимумы НЕ превышают предыдущие.
Это и есть расхождение, называемое в трейдинге дивергенцией.
Что означают дивергенции
В представленном выше случае дивергенция показывает, что восходящий импульс внутри дня предположительно истощен, и цена может развернуться вниз или войти в “коридор” (боковое движение, флэт).
Это медвежья дивергенция.
Трейдеры, обнаружившие такую дивергенцию, могут принять решение выйти из позиции лонг (если имелась таковая) и/или войти в позицию шорт (что может быть рискованной идеей).
Виды дивергенций
Различают дивергенции:
- бычьи и медвежьи;
- обычные (или regular) и скрытые (обратные);
- разворотные или указывающие на продолжение тренда.
Медвежья обычная дивергенция:
- на графике цены – новые максимумы повышаются;
- на графике индикатора – новые максимумы понижаются.
Она предполагает ослабление бычьего тренда и возможный разворот вниз. Пример – на графике выше.
Медвежья скрытая дивергенция:
- на графике цены – новые максимумы понижаются;
- на графике индикатора – новые максимумы повышаются.
Она предполагает продолжение медвежьего тренда.
Пример с графика фьючерса на евро, данные с биржи CME, таймфрейм = 30 минут.
График показывает, что образование более высокой вершины на индикаторе RSI не соответствует графику цены, где новая вершина находится ниже предыдущей.
Эта медвежья скрытая (или обратная) дивергенция, появляющаяся в рамках нисходящего тренда, предполагает, что падение цен продолжится.
Бычья обычная:
- на графике цены – новые минимумы понижаются;
- на графике индикатора – новые минимумы повышаются.
Бычья обычная дивергенция предполагает ослабление медвежьего тренда и возможный разворот вверх. Мы рассмотрим подробный пример ниже.
Бычья скрытая:
- на графике цены – новые минимумы повышаются;
- на графике индикатора – новые минимумы понижаются.
Бычья скрытая дивергенция предполагает продолжение бычьего тренда.
Как торговать по дивергенциям
Несмотря на то, что формирование дивергенций может быть использовано для получения торговых сигналов, вряд ли расхождения на графиках цены и индикатора может быть достаточным обоснованием для входа в позицию.
Поясним это на примере обычной бычьей дивергенции на графике фьючерса на E-mini фондового индекса S&P-500 ниже. Данные с биржи CME, таймфрейм 10 минут.
Стрелки показывают, что трём понижающимся минимумам на графике цены соответствуют минимумы, которые повышаются на графике индикатора RSI. Это тройная дивергенция.
Увидев их, можно закрыть полностью или частично позицию шорт (если таковая имелась). А вот входы в лонг по сигналам данной бычьей дивергенции прибыли, вряд ли смогут принести прибыль. А вот убытки – легко.
Посудите сами. Допустим, вы определили дивергенцию, когда на индикаторе сформировался второй более высокий минимум. Вы вошли в лонг по закрытию бычьей свечи (1), а защитный стоп-лосс поставили под предыдущий локальный минимум (2). При таком сценарии ваш стоп-лосс сработает уже через 20 минут.
Определив на индикаторе третий более высокий минимум, вы вошли в лонг по закрытию бычьей свечи (3), а защитный стоп-лосс поставили под предыдущий локальный минимум (4).
В лучшем случае прибыль от второй позиции лонг могла бы компенсировать убыток от первой (но это надо еще постараться, чтобы закрыться вовремя). В худшем (как это обычно бывает) убыток бы возрос при появлении медвежьей пробойной свечи в 20:50 (последняя на графике).
Этот пример вскрывает особенности применения трейдинга по дивергенциям.
Преимущества и недостатки дивергенций
Преимущества:
- Простые в понимании.
- Время от времени дают хорошие сигналы, предупреждающие об изменениях в силе тренда.
- Работают на любых рынках, таймфреймах.
Два основных недостатка распишем подробнее.
Недостаток 1. Зависимость от индикаторов.
Индикаторы бывают разные: RSI, CCI, Stochastic, Stochastic RSI, MACD, Momentum. В платформе ATAS около 100 различных индикаторов. А в каждом индикаторе есть свои настройки. Поэтому на одном и том же рынке дивергенции могут сформироваться, а могут и не сформироваться – всё в зависимости от того, какой индикатор вы используете и с какими настройками.
Разные указания на одних и тех же ценах – плохой признак. Как следствие – большое число ложных сигналов при трейдинге по дивергенциям.
Недостаток 2. Игнорирование данных об объемах торгов.
Дивергенции между ценой и осцилляторами зачастую не берут во внимание данные об объемах – ценной информации, которая относится непосредственно к движущим силам на рынке: силам спроса и предложения. Обычно трейдеры ошибочно пользуются только осцилляторами, производными от исторической цены и игнорируют, что в любой момент вливание средств может внести коррективу и перечеркнуть любую дивергенцию.
В какой-то мере этот недостаток нивелируется при использовании для поиска дивергенций индикаторов, производных от объема. Как вариант, On Balance Volume (OBV).
Рассмотрим пример на дневном графике фьючерсов на фондовый индекс S&P-500.
График показывает формирование бычьей дивергенции, когда понижающиеся минимумы на свечах (1) не соответствуют понижающимся минимумам на индикаторе. Более того, индикатор OBV формирует локальный бычий пробой раньше, чем это делает цена, тем самым показывая, что настроения меняются на бычьи.
Из индикаторов, которые используют в расчётах значения объёма, для поиска дивергенций также используют Money Flow Index.
Пример дивергенции на индикаторе Cumulative Delta
Дельта – это индикатор, показывающий разницу между рыночными покупками и рыночными продажами на одном баре.
Кумулятивная дельта – это индикатор, который суммирует (или накапливает) значения дельты на всех барах (в течение одной сессии, или для всех баров на графике).
Подробнее – читайте в статье “Дельта и Кумулятивная дельта – что это такое, и зачем они нужны”.
Рассмотрим пример дивергенции с использованием индикатора Cumulative Delta на графике E-mini фьючерса на индекс S&P-500 внутри дня.
На 5 минутном таймфрейме мы ясно видим, что каждая новая нисходящая волна образует новый, более низкий, минимум цены (1).
При этом на индикаторе Cumulative Delta происходит обратная динамика – каждый новый минимум находится выше предыдущего (2). Это бычья обычная дивергенция, предполагающая, что на рынке можно ожидать разворот вверх. Действительно, индикатор Кумулятивной дельты свидетельствует, что напор рыночных ордеров на продажу постепенно ослабевает, так что решение открыть позицию лонг в данной ситуации можно принимать более уверенно.
Как улучшить трейдинг по дивергенциям – эффективный способ
Поговорим про совмещение трейдинга по дивергенциям с кластерным анализом.
На картинке ниже – график фьючерса на золото, дневной таймфрейм. Данные с биржи COMEX (входит в состав CME Group). В качестве индикатора для поиска дивергенций мы выбрали OBV, так как он тоже имеет отношение к объему.
Цифрой 1 показано, что на графике цены формируются две вершины – причём вторая находится выше первой.
Цифрой 2 показано, что на графике индикатора тоже формируются две вершины – однако вторая находится значительно ниже первой. Таким образом у нас в распоряжении факт формирования дивергенции. Это медвежья дивергенция, предупреждающая трейдеров о том, что рост цены происходит с затруднениями, и, вероятно, в последующие дни произойдет спад.
Но свершится ли спад на самом деле? Где найти подтверждение? Наш ответ – на кластерных графиках.
Цифрой 3 показано, что на самом деле происходило на второй вершине. Мы видим зелёные кластеры, а это – рыночные покупки. Однако посмотрите на реакцию цены. Цена как бы “отскакивает вниз” от зеленых кластеров. Почему так?
Наличие зелёных кластеров, свидетельствующих о рыночных покупках, в связке с медвежьей динамикой цены, как реакцией на покупки, предполагает, что мы имеем дело с покупками “слабых игроков”. И/или с активацией стоп-лоссов продавцов, установленных выше уровня 1830. Это признак того, что важные игроки в курсе реальных медвежьих настроений и предусмотрительно занимают короткие позиции.
Последующее снижение под 1770 показывает, что, как это обычно бывает, информация, полученная методом кластерного анализа, является более аргументированной.
Как начать торговать
Надеемся, что приведенный в статье материал оказался для вас полезным, и вы заинтересовались в том, чтобы применить дивергенции и кластерный анализ для самостоятельного проведения операций на финансовых рынках.
Скачайте ATAS, для этого есть четыре весомые причины:
- Это бесплатно и вы сможете продолжить пользоваться программой даже после окончания 14-дневного испытательного срока.
- Вы сможете анализировать дивергенции на рынках акций, фьючерсов и криптовалют.
- В платформу ATAS встроен демо-счёт, так что вы можете потренироваться в трейдинге без риска для реального капитала.
- Платформа предлагает множество преимуществ для трейдеров, которые хотят торговать с помощью удобных кластерных графиков и полезных индикаторов.
Читайте наш блог и подписывайтесь на Youtube канал.
Выводы
Дивергенции – явление, связанное с расхождением в данных. В трейдинге дивергенции отслеживают между экстремумами на графиках цены и индикатора. Это простой и популярный способ судить о тренде.
С нашей точки зрения дивергенции вряд ли могут выступать в качестве самодостаточного инструмента, поэтому их использование в комбинации с другими инструментами видится более рабочей идеей.
Для повышения точности входов и выходов в трейдинге рекомендуем сочетать дивергенции с приемами современного кластерного анализа.
Скачайте программу ATAS бесплатно сейчас – попробуйте мощный инструмент для анализа кластерных графиков для рынков акций, фьючерсов и криптовалют.
Информация в этой статье не может быть воспринята как призыв инвестированию или покупке/продаже какого либо актива на бирже. Все рассмотренные ситуации в статье написаны с целью ознакомления с функционалом и преимуществами платформы ATAS.