Эта статья про опционы для чайников. В ней мы простыми словами попробуем объяснить суть такого сложного финансового инструмента как биржевые опционы и их способы применения в трейдинге.
Читай далее:
Обратите внимание! Платформа ATAS не предназначена для торговли опционами, поэтому в статье не будет скриншотов из платформы. Тем не менее, каждому трейдеру полезно понимать, как работают опционы, в том числе, чтобы снизить риски.
Опционы — это специализированные контракты, которые дают своему обладателю право (но не накладывают обязательство) в будущем купить финансовый актив в конкретную дату и за предварительно означенную цену.
Ты купил опцион:
Если через месяц видишь, что цена биткоинов = $35 000, ты можешь воспользоваться своим правом купить монету по цене ниже рыночной.
Твоя выгода при этом = 5,000 долларов минус стоимость покупки опциона.
Но возможен и другой сценарий. Цена биткоина упадет до $25,000, например. Тогда ты можешь просто сказать «я пасс» и не активировать право покупки.
В этом случае твой убыток = стоимость покупки опциона.
И в этом есть выгода, потому что стоимость опциона (так называемая «премия») – фиксированная цифра. Таким образом опционы позволяют ограничить убытки. Например, ты купил опцион за $200, а биткоин упал на $5 000. Твой убыток – всего $200, а не $5 000 — которые ты мог потерять на фьючерсном или спотовом рынке.
Если сравнить опционы с акциями, криптовалютами или фьючерсами — они более сложные, так как имеют свою специфику, которая не свойственна другим рынкам. С другой стороны, именно она позволяет сокращать риски, создавать новые торговые стратегии и оптимизировать существующие.
Срок действия (англ. expiration date) — период времени, в течение которого опцион может быть исполнен.
Вот некоторые из основных типов стратегий торговли опционами:
Выбор стратегии торговли опционами зависит от твоих целей и уровня риска.
Чтобы узнать более подробные описания стратегий и суть их применения – ознакомься со статьей 9 популярных стратегий торговли опционами в нашем блоге. В статье содержатся также скриншоты опционной доски для торговли фьючерсами на нефть.
Так выглядит опционная доска для торговли:
Это скриншот с биржи Binance.
На доске показаны котировки по купле / продаже опционов на биткоин. Слева – коллы, справа – путы. Выбраны опционы со сроком истечения «через 2 дня и 15 часов».
Например, ты считаешь, что биткоин вырос до важнейшего сопротивления в $35 000, и у него очень малы шансы преодолеть это сопротивление за 2 дня и 15 часов. Тогда ты продаешь опцион CALL за $105. И можешь рассчитывать на них по истечении указанного срока. Заманчиво? Не очень. Если биткоин вдруг пробьет сопротивление $35 000 и взлетит до $40 000 – тогда твой убыток = 40 000 — 36 500 = $3 500.
В чем тогда выгода (преимущество) опционов?
Их может быть несколько. Одно из преимуществ – отсутствие стоп-лоссов. Если на фьючерсном рынке резкое колебание цены выбьет тебя из позиции с убытком, то на рынке опционов ты можешь остаться в прибыли.
Вот еще возможные причины, почему тебе стоит обратить внимание на опционы:
Опционы позволяют быть более гибким, застраховать себя от рисков и открыть путь к потенциальному повышению дохода от трейдинга. Например, если инвестор покупает опцион колл, а цена базового актива значительно превышает цену исполнения опциона — он может получить прибыль, в несколько раз выше стоимости премии.
Что такое фьючерсы и опционы?
Оба финансовых инструмента являются деривативами. Их стоимость зависит от базового актива.
В чем разница между фьючерсом и опционом?
Если коротко: фьючерс — это обязательство, а опцион — право.
Чем опционы отличаются от акций?
Акции — это базовый актив, а опционы — производная от базового актива.
Какие виды опционов бывают?
Существует два основных вида: Колл-опцион (CALL) позволяет купить актив по определенной цене в будущем. Пут-опцион (PUT) дает право продать актив по определенной цене в будущем.
Что лучше – фьючерсы или опционы?
Каждый из этих финансовых инструментов имеет свои преимущества и недостатки. Нет однозначного ответа. Хотя фьючерсы могут быть более предпочтительными, так как в них проще разобраться и ими легче научиться торговать – например, в тренажере Market Replay.
Опционы – финансовый инструмент с весомыми преимуществами, но при этом достаточно сложный. Он больше подходит для разработки комплексных стратегий продвинутыми трейдерами.
Трейдинг фьючерсами более простой. Кроме того, трейдеры фьючерсами имеют возможность анализировать кластерные графики, чтобы лучше понимать ситуацию на рынке. Для рынка опционов кластерные графики недоступны.
Платформа ATAS предоставляет тебе мощный арсенал для кластерного анализа рынков фьючерсов, акций и криптовалют:
Скачай ATAS. Это бесплатно. В рамках пробного периода ты получишь полный доступ к инструментам платформы, чтобы поэкспериментировать с биржевым стаканом и футпринтами. Более того, ты сможешь продолжить бесплатно использовать программу даже после окончания 14-дневного испытательного срока — для торговли криптовалютой или анализа объемов.
Не пропусти следующую статью в нашем блоге. Подписывайся на Youtube-канал, Facebook, Instagram, Telegram или Twitter, где мы публикуем последние новости ATAS.
Информация в этой статье не может быть воспринята как призыв к инвестированию или покупке/продаже какого-либо актива на бирже. Все рассмотренные в статье ситуации описаны с целью ознакомления с функционалом и преимуществами платформы ATAS.
https://atas.net/wp-content/uploads/2024/02/Каналы-в-трейдинге.-Технический-анализ-ценового-канала-2.png400450Anna Posthttps://atas.net/wp-content/uploads/2021/11/ATAS.pngAnna Post2024-02-14 18:49:552024-02-14 18:49:55Каналы в трейдинге. Технический анализ ценового канала
https://atas.net/wp-content/uploads/2024/01/Как-торговать-на-финансовых-биржах.png400450Anna Posthttps://atas.net/wp-content/uploads/2021/11/ATAS.pngAnna Post2024-01-16 19:38:552024-01-19 17:46:09Как торговать на финансовых биржах
https://atas.net/wp-content/uploads/2023/12/Что-такое-акции-компаний-1.png400450Anna Posthttps://atas.net/wp-content/uploads/2021/11/ATAS.pngAnna Post2023-12-26 16:06:132023-12-26 16:06:13Что такое акции компаний
https://atas.net/wp-content/uploads/2023/11/Что-такое-опционы-1.png400450Anna Posthttps://atas.net/wp-content/uploads/2021/11/ATAS.pngAnna Post2023-11-13 20:17:412023-11-14 11:19:38Что такое опционы
https://atas.net/wp-content/uploads/2023/06/4-совета-как-отслеживать-умные-деньги.jpg400450Anna Posthttps://atas.net/wp-content/uploads/2021/11/ATAS.pngAnna Post2023-06-29 19:34:052023-06-30 13:46:314 совета, как отслеживать Smart Money
https://atas.net/wp-content/uploads/2023/05/Проблема-двойственности-в-анализе-объемов.jpg400450Anna Posthttps://atas.net/wp-content/uploads/2021/11/ATAS.pngAnna Post2023-05-16 15:25:142023-05-23 10:03:05Проблема двойственности в анализе объемов
https://atas.net/wp-content/uploads/2022/10/Что-такое-индекс-DAX.-Как-извлекать-выгоду-из-его-колебаний.jpg400450Anna Posthttps://atas.net/wp-content/uploads/2021/11/ATAS.pngAnna Post2022-10-06 18:07:552022-10-13 13:52:50Индекс DAX – что это? Как применить его в трейдинге?
https://atas.net/wp-content/uploads/2022/09/Чтение-графиков-при-побарном-анализе.jpg400450Anna Posthttps://atas.net/wp-content/uploads/2021/11/ATAS.pngAnna Post2022-09-06 14:46:362023-05-22 15:50:58Чтение графиков при побарном анализе. Часть 2
https://atas.net/wp-content/uploads/2022/08/Побарный-анализ-в-трейдинге.-Как-читать-график.-Часть-1.jpg400450Anna Posthttps://atas.net/wp-content/uploads/2021/11/ATAS.pngAnna Post2022-08-25 19:23:022023-05-22 15:40:39Как использовать побарный анализ в трейдинге. Часть 1