Распознаем ловушки на графике с индикатором Cumulative Delta

Когда трейдеры попадают в ловушку – они надеются на лучшее, но, как правило, выходят из нее только по стоп-лоссу. Мы покажем, как это выглядит на графике, чтобы вы лучше понимали устройство рынка и даже могли использовать чужую боль для своей выгоды. Читайте в данной статье:

• Как работают финансовые рынки
• График Cumulative Trades и индикатор Cumulative Delta
• Ловушки продавцов и покупателей
• Выводы. Что делать на практике?

Как работают финансовые рынки

Финансовые рынки – это сложный механизм, состоящий из миллионов участников. Есть крупные игроки и мелкие, есть спекулянты и хеджеры, но цель у всех одна – прибыль.  Одним из источников прибыли, особенно маркет-мейкеров и крупных участников, являются убытки других участников рынка. Поэтому на рынке и возникают подобные ситуации:

• Ложные пробои уровней. Трейдерам важно на что-то ориентироваться на рынке, и уровни служат таким общеизвестным ориентиром для торговли. За уровнями скапливаются стоп-лоссы тех, кто имеет позиции, и отложенные ордера тех, кто желает войти в рынок. Именно для срабатывания этих ордеров и происходят ложные пробои уровней, после которых цена возвращается за уровень.
• Короткие тренды. Иногда цена может один-два дня уверенно двигаться в определенном направлении. Когда большинство мелких и средних участников рынка верят в то, что начался новый большой тренд и пытаются к нему присоединиться, тренд заканчивается. После этого цена может опять вернуться в диапазон, в котором она находилась. В такой ситуации трейдеры, вошедшие по направлению нового тренда, вынуждены закрывать свои позиции с убытком.
• Расширяющиеся треугольники. Цена может двигаться то в одну, то в другую сторону с возрастающей амплитудой. Таким образом, в рынок вовлекаются все новые и новые участники. А расширяющаяся амплитуда движения рынка приводит к срабатыванию стоп-лоссов как продавцов, так и покупателей.

Таким образом на рынке постоянно устраиваются ловушки – как для продавцов, так и для покупателей.  Как не попадать в подобные ловушки? Как такие ситуации использовать для получения прибыли? Рассмотрим далее.

График Cumulative Trades и индикатор Cumulative Delta

Для того чтобы избегать ловушек, частным трейдерам необходимо отслеживать активности крупных участников рынка. Функционал торгово-аналитической платформы ATAS предоставляет для этого отличную возможность.  Рассмотрим такой тип графика как Cumulative Trades. Данный график отображает в виде кластеров только те сделки, которые подходят под заданные фильтры. Например, могут отображаться только кластеры, в которых было проторговано более 20 контрактов.  Данный вид графика в удобном виде отображает информацию с ленты принтов. То, что в ленте может быть трудно увидеть, хорошо заметно на графике Cumulative Trades. 

На скриншоте выше показан график Cumulative Trades. Он помогает увидеть цены, особенно важные для крупных участников рынка, по которым проходило наибольшее количество сделок. Понимание действий крупных игроков может защитить трейдера от спонтанных сделок и попадания в рыночные ловушки.

Вторым инструментом, который поможет лучше понимать рынок, является индикатор Cumulative Delta. Он суммирует дельту за определенный промежуток времени, чтобы показать динамику перевеса агрессивных покупок или продаж. 

Совмещая этот индикатор с графиком Cumulative Trades, можно успешно анализировать действия крупных игроков на рынке и избегать их ловушек.

На изображении выше показан пример анализа рынка с помощью графика Cumulative Trades и индикатора Cumulative Delta. Если при выходе крупных кластеров (выделено красным квадратом) меняется направление индикатора Cumulative Delta (показано стрелками), то вероятна смена тренда на рынке.  Рассмотрим далее на примерах, как можно применять эти два инструмента.

Ловушки для покупателей

Как они устраиваются?  Сначала покупатели скоплением крупных принтов входят в рынок. Лимитный продавец должен поглотить все эти покупки и развернуть рынок вниз. Покупатели терпят убытки, но какое-то время удерживают свои позиции.  Когда цену доводят до уровней, неприемлемых для покупателей, происходит выход покупателей с рынка: 

• Выход может осуществляться по стоп-лоссам, часто располагаемых за уровнями. 
• Также покупатели могут выйти из своих позиций с помощью рыночных продаж. 

После выхода крупного покупателя из рынка, часто цена разворачивается и начинает расти.  Рассмотрим подобную ситуацию на примере:

На графике Cumulative Trades выше мы видим много больших принтов на покупку (выделено синим прямоугольником). Это можно трактовать как появление крупного покупателя. Такой “влив” объёма покупок повлиял и на индикаторе Cumulative Delta, гистограмма начала расти. Но лимитный продавец поглотил все эти покупки, и цена начала падать.

Рассмотрим, как развивалась данная ситуация:

Через полчаса падения цены на рынок вышли консолидированные продажи (показано красным прямоугольником). Возможно, покупатели, попавшие в ловушку, решили зафиксировать убытки.  После этого цена развернулась вверх. Индикатор Cumulative Delta также сменил своё направление.

Ловушки для продавцов

Давайте ее рассмотрим. В такой ловушке все будет зеркально: 

• выход крупных продаж → разворот цены вверх; 
• выход крупных покупок → разворот цены вниз.

На графике выше показан пример крупных принтов от продавца (выделено красным квадратом), они были поглощены лимитным покупателем. После этого цена начала расти.

Через несколько часов роста цены вышли крупные принты покупок (выделено красным прямоугольником). Вероятно, продавец зафиксировал убытки.

Как пользоваться этой информацией в трейдинге?

Можно отслеживать крупные скопления принтов на графике Cumulative Trades. После этого смотреть на реакцию цены. Индикатор Cumulative Delta может подтверждать точки разворота тренда. Если цены пошла против крупных принтов, то, вероятно, продавец или покупатель попал в ловушку. Скорее всего, рынок продолжат вести в направлении убытка попавших в ловушку трейдеров. Поэтому это направление может быть перспективным для открытия сделок. 

Фиксировать прибыль и выходить из рынка можно, когда опять на графике Cumulative Trades появятся крупные принты. Значит трейдеры, попавшие в ловушку, выходят с рынка, и цена может развернуться.

Бонус

Если изложенный материал вам кажется непонятным, посмотрите ролик с нашего Youtube-канала, как это происходит в динамике:

https://www.youtube.com/watch?v=MQfum4EFO0U