Что означают «Голова» и «Плечи» в трейдинге

Голова и Плечи – это популярная фигура технического анализа, и часто используется трейдерами на рынках форекс, криптовалют, акций, фьючерсов. Фигура примечательна тем, что с относительно высокой точностью помогает определить развороты рынков. 

Согласно исследованию от 2000 года, которое провёл известный аналитик Томас Булковски, только 7% из 431 паттернов Голова и Плечи на дневных графиках 500 акций за период с 1991 по 1996 год не сопровождались дальнейшим снижением цены. А если снижение происходило, то оно составляло в среднем 23% и длилось около 3 месяцев. 

Данная статья рассказывает:

• как выглядит фигура разворота Голова и Плечи на графике;
• что означает;
• как торговать;
• преимущества и недостатки;
• как улучшить торговлю по паттерну Голова и Плечи.

Статья содержит многочисленные примеры на графике.

Как выглядит фигура на графике

Своим названием фигура Голова и Плечи (Head and Shoulders, SHS) отражает визуальную особенность, с которой на графике формируются вершины.

Чтобы образовалась фигура Голова и Плечи, необходимо наличие трёх вершин – 1, 2 и 3 на рисунке выше. Причем вершина номер 2 должна быть самой высокой. Это – “голова”. Вершины номер 1 и 3 – пониже, это два “плеча”.

Линия, соединяющая промежуточные минимумы между вершинами 1, 2 и 3 – это линия “шеи” (4). Считается, что фигура приводит к развороту восходящего тренда, а пробой линии шеи – это сигнал на вход в позицию шорт в расчете на последующее снижение цены.

Фигура “Перевернутая Голова и Плечи” – это аналогичная формация, только в зеркальном отображении. Для ее образования необходимы три минимума, причем средний должен быть ниже соседних.

Перевернутая Голова и Плечи используется для входа в позицию лонг после того, как на рынке меняется тренд с нисходящего на восходящий.

Что означает фигура Голова и Плечи. Примеры на графике

Приведем пример с реального графика цен на Ethereum, данные с биржи Bitfinex, таймфрейм = 4 часа. 

На график добавлен индикатор ZigZag Pro. Это полезный индикатор из платформы ATAS, он автоматически разбивает ценовые данные на последовательность восходящих и нисходящих волн. Индикатор имеет настройки чувствительности и отображения статистики по каждой волне (объем, время, дельта и другую инфо).

Индикатор ZigZag Pro помогает лучше увидеть формирование важной вершины в мае 2021 года, когда цена Эфира превысила 4300. 

Цифрами показаны:

Цифрами показаны Перевернутые:

Трейдеры, обнаружившие этот сетап, могут:

• войти в шорт;
• поставить защитный стоп-лосс выше вершины номер 3;
• поставить тейк-профит на целевой уровень, который откладывается вниз от линии “шеи” на расстояние, равное разнице между вершиной номер 2 и уровнем “шеи”. В данном примере Цель = 69.42-(69.78-69.42) = 69.06.

Чтобы удобно находить цели, воспользуйтесь такими инструментами платформы ATAS, как: рулетка (“горячая” клавиша F9) и Фибоначчи (“горячая” клавиша F8, отображается на примере выше).

Преимущества и недостатки фигуры Голова и Плечи

Преимущества фигуры:

• Простые в изучении.
• Могут указать на уровни для установки стоп-лоссов и тейк-профитов.
• Работают на любых рынках, таймфреймах.
• По различным исследованиям дают относительно точные сигналы разворота. 

Кроме исследования Булковски, о котором упомянуто в начале статьи, паттерн Голова и Плечи анализировал Gene Savin в 2007 году. Свои выводы он опубликовал в Журнале финансовой эконометрики, и они подтверждают, что паттерн имеет предсказательную ценность, но теоретического объяснения, почему паттерн работает, автор не смог предоставить.

Недостатки фигуры:

• Субъективность. Фигуру сложно определить из-за того, что рынок состоит из множества локальных вершин и впадин, а идеальные паттерны появляются редко. Иногда Голова и Плечи становятся различимы, когда разворот уже состоялся.
• Далеко не все развороты вписываются в форму паттерна Голова и Плечи. Если Правое Плечо немного превысит вершину Головы (например, сформировав Аптраст), фигура “испортится”, но рынок не перестанет демонстрировать признаки слабости. Чтобы лучше научиться распознавать развороты рынка, рекомендуем статью об Аккумуляциях и Дистрибуциях.

Как улучшить торговлю по фигуре Голова и Плечи – простые рекомендации

Совет №1. Попробуйте использовать нестандартные типы графиков. Ниже – график Range XV. Цифрами 1, 2, 3 показана фигура Голова и Плечи. Вам может быть визуально удобнее оценивать локальные вершины и низины с помощью ренджей. 

Совет №2. Используйте Фибоначчи. Например, откат 4→5 на картинке выше – это очень близко 50% от движения 3→4. Дожидаясь отката после пробоя линии “шеи”, вы можете снизить свои риски (но и пропустить основное движение тоже).

Как улучшить трейдинг по фигуре Голова и Плечи при помощи индикатора ZigZag

На картинке ниже – график фьючерса на нефть, 4-часовой таймфрейм. Данные с биржи NYMEX (входит в состав CME Group). Цифрами обозначены локальные вершины и низины, которые находит индикатор ZigZag Pro. Тем самым он разбивает данные о ценах на последовательность волн роста и падения. Индикатор также показывает статистику по каждой волне. Как это может помочь?

Цифрами 3, 5 и 7 показано формирование фигуры Голова и Плечи (перевернутая).  Индикатор дает важную информацию, помогающую убедиться, что фигура “сработает”.  Обратите внимание на статистику по восходящим волнам: 1→2, 3→4, 5→6. Волна 5→6 имеет самые высокие цифры по дельте, тикам и объему. Это самая “сильная” волна, указывающая на появление спроса, когда завершается паттерн. Теперь исследуйте статистику по нисходящим волнам: 2→3, 4→5, 6→7. Волна 6→7 имеет самый низкий объем и продолжительность в тиках. Это означает, что давление продаж истощается. Истощение продаж и появление спроса свидетельствуют об изменении в характере рынка. Поэтому когда дело доходит до пробоя линии “шеи” в районе 68.40, у вас будет больше аргументов в пользу покупок.  Используя инструмент от ATAS, вы будете действовать в гармонии с реальным настроением рынка и, как это обычно бывает, опережать конкурентов. Чтобы больше узнать о том, как судить силу волн, рекомендуем почитать статьи:

• Как использовать индикатор Волны Вайса
• Как анализировать Волны Вайса с помощью линейки и индикатора Delta

Как улучшить трейдинг по фигуре Голова и Плечи при помощи кластерных графиков и профилей

На картинке ниже – график фьючерса на фондовый индекс DAX, дневной таймфрейм. Данные с биржи EUREX. Цифрами 1-2-3 обозначены локальные низины, которые вместе образуют паттерн Голова и Плечи. Посмотрите, как кластеры в режиме гистограммы объемов позволяют “заглянуть внутрь” свечей, чтобы помочь понять происходящее.

Примечательно то, что происходило на втором минимуме (Перевернутой Голове). Основная торговая активность происходила в диапазоне 15000-15100. Однако свеча закрылась выше этого диапазона, что предполагает “победу” покупателей. Следующий день фьючерс торговался выше 15000-15100, что подтверждает существующую поддержку.

Цифрой 3 указано Перевернутое Правое Плечо. Здесь тот же признак – свеча закрывается выше выпуклости на профиле, которое образовалось на нижней тени (тест 15100). Это служит подтверждением, что “быки” удерживают уровень.

Поэтому заметив пробой линии “шеи” (усилие покупателей на пробой линии отмечено стрелкой) 6-го числа, можно было более уверенно входить в позицию лонг, или наращивать существующие покупки.

Чтобы “закрепить материал”, рассмотрим еще один пример с того же рынка.

Как начать торговать

Надеемся, что приведённые в статье графики с примерами паттерна Голова и Плечи окажутся для вас полезными. Если вы заинтересованы в том, чтобы исследовать паттерн на графиках, а также убедиться в пользе объемного анализа – скачайте платформу ATAS. 

• Регистрация и скачивание бесплатно, без ввода данных банковской карты. Вы сможете продолжить пользоваться программой даже после окончания 14-дневного испытательного срока.
• Вы сможете анализировать паттерн Голова и Плечи на рынках акций, фьючерсов и криптовалют.
• В платформу ATAS встроен демо-счёт, так что вы можете потренироваться в трейдинге без риска для реального капитала.
• Платформа предлагает множество преимуществ для трейдеров, которые хотят торговать с помощью удобных кластерных графиков и полезных индикаторов.

Если у вас появятся вопросы по установке программы, её настройке – обращайтесь в службу поддержки.

Спасибо, что читаете наш блог, обязательно подписывайтесь на Youtube канал.