14/08/2023

За и против трейдинга по объемам

Анализ объемов является важным инструментом в арсенале трейдера, но требует глубокого понимания того, как интерпретировать динамику объемов во взаимодействии с ценой.

Если ты начинающий трейдер и еще не пробовал применять анализ объемов – данная статья поможет принять решение, стоит ли тебе его изучать (спойлер: конечно, да).

Что значат объемы в трейдинге
Как анализировать объемы
Плюсы трейдинга по объемам
Минусы трейдинга по объемам
Как настроить график
Как начать изучать анализ объемов с ATAS

Начни пользоваться ATAS совершенно бесплатно и без ограничений по времени! Или сразу подключай продвинутый тариф и получи доступ к полному функционалу.

Попробовать ATAS бесплатно

Начинающие трейдеры обычно проводят анализ рынка в двух измерениях: цена и время. При этом у них есть возможность отмечать на графике, отображающем изменение цены за определенный период времени:

линии поддержки и сопротивления;
торговые каналы;
различные фигуры, например, треугольники;
свечные паттерны;
уровни Фибоначчи.

Но добавив к имеющемся данным индикатор объемов (обычно он отображается в нижней части графика в виде гистограммы), ты получаешь возможность анализировать рынок в трех измерениях: время, цена и объем торговли.

После добавления объемов ты получаешь безоговорочный плюс — дополнительный источник информации. Однако при этом возникает и минус, ведь больше информации означает большую рабочую нагрузку — дополнительный фактор, который может привести к принятию ошибочного решения.

Стоит ли тогда добавлять анализ объемов в свою стратегию?

Когда ты используешь объемы, ты работаешь со спросом и предложением. На скриншоте ниже ты увидишь графическое представление закона спроса и предложения — их кривые выражаются через цену Р и количество товара Q (собственно, объем торгов).

Анализируя динамику объемов во взаимодействии с ценой и временем, ты составляешь собственное мнение, какая сила доминирует на рынке – спрос или предложение.

Принято считать, что на бычьем рынке:

цена растет на увеличивающихся объемах;
цена снижается на уменьшающихся объемах.

Для медвежьего рынка принято утверждать обратное:

цена снижается на увеличивающихся объемах;
цена растет на уменьшающихся объемах.

Однако следует сделать поправку — на разворотах рынка, как правило, появляются высокие объемы. В таком случае срабатывают предыдущие правила, но если цена растет на чрезмерно высоких объемах (вдвое выше средних) – это может быть признаком кульминации растущего тренда. Если цена снижается на чрезмерно высоких объемах — это может быть паникой и признаком кульминации нисходящего тренда.

Простой пример. Рассмотрим более детально график ниже — дневной период, рынок фьючерсов на индекс S&P 500, август 2023 года.

Пример анализа объема на рынке фьючерсов

Цифры отображают:

Рост цены на объемах ниже средних. Это признак слабого спроса. Новые максимумы переписываются с трудом. Бычий импульс исчерпан.
Длинный верхний хвост на высоких объемах — признак давления продавцов внутри дня.
Быки предпринимают еще одну попытку поднять цену вверх, но объемы низкие. Как следует из закона спроса и предложения, это может быть вызвано дефицитом покупателей, готовых платить такие деньги за контракт.
Логично, что рынок открывается с медвежьим гэпом и снижается на растущих объемах.

Еще один пример. На этот раз —– фьючерсы на евро, тоже дневной график.

Цифрами показано:

Чрезмерно высокий объем при падении цены. Вероятно, происходит кульминация продаж. Длинная нижняя тень дает подтверждение этой гипотезе. Следующая свеча – бычья, это еще одно подтверждение.
Цена снижается на объемах ниже средних. Признак дефицита продавцов.
Резкий рост с закрытием в верхней точке, объемы выше предыдущих дней, в районе средних, что может указывать на активизацию покупателей.

Благодаря анализу объемов ты можешь без задержки во времени получать представление о меняющемся балансе спроса и предложения, чтобы принимать аргументированные решения. Раньше, чем поступят сигналы от классических индикаторов RSI, CCI или скользящих средних.

Независимый источник информации. Объемы — это поток фактических данных с биржи. Он объективен, не запаздывает во времени, не перерисовывается.
Применим для различных стратегий. Ты можешь получать подтверждения трендов, выявлять смены тренда, идентифицировать ключевые уровни, получать сигналы для входа и выхода.
Позволяет отслеживать активность крупных игроков, которые своими объемами могут значительно влиять на цену. При анализе объемов ты работаешь с причинами движения цены — балансами и дисбалансами спроса и предложения.
Ты можешь предвидеть намерения игроков, так как объемы в биржевом стакане (Level II) дают больше ценной информации.
Тебе доступен целый арсенал продвинутых индикаторов: профиль рынка, индикаторы DOM levels, Cluster Search, Big Trades и другие. Также для анализа объемов создан особый тип графиков – футпринт.

Ограниченность информации. Объемы могут быть неполными или искаженными на малоликвидных рынках, что затрудняет их анализ. Ты можешь анализировать валютные фьючерсы на бирже СМЕ, но не можешь анализировать объемы на форекс. Если ты анализируешь объемы торгов биткоинами на Binance, ты не можешь анализировать суммарные объемы торгов на Binance и других биржах (точнее, можешь, но для этой задачи вряд ли найдется простое решение).
Сложность интерпретации. Анализ объемов требует хорошего понимания контекста рынка и опыта для корректной интерпретации взаимодействия цены индикаторов объема в конкретной ситуации.
Фейковые сигналы, подверженность манипуляциям. Иногда большой объем может быть результатом манипуляций или ложных движений на рынке, призванных целенаправленно ввести трейдера в заблуждение.
Динамика объемов и цены может слишком отличаться в зависимости от рынка. Например, для фьючерсов E-mini на индекс S&P 500 отмечается всплеск величины объемов в первые минуты после открытия фондовой биржи и в последние минуты до ее закрытия. Это абсолютно не свойственно криптовалютным рынкам, которые работают круглосуточно.

Ну и отдельно стоит отметить, что индикатор объемов — это не волшебная палочка, которая дает гарантированно точные прибыльные сигналы на любом рынке. Таких граалей не бывает.

Скачай ATAS. Запусти платформу. Открой график (модуль Chart в главном окне) и выбери интересующий инструмент.

Нажми Ctrl+I или кликни на соответствующую иконку на верхней панели модуля — в открывшемся окне менеджера индикаторов добавь индикатор на график нажатием кнопки Add.

Пример 1. Ниже представлен кластерный график. Чтобы перейти в режим футпринта (кластерного графика), нажми Shift+K, или растяни мышью шкалу времени. Ярко-белые цвета указывают на высокие объемы внутри каждой свечи.

На график добавлены:

индикатор Delta (гистограмма в нижней части) — показывает разницу между рыночными покупками и продажами;
индикатор Imbalance (красные и зеленые горизонтальные штрихи на графике) — показывает дисбаланс рыночных продаж и покупок на нескольких уровнях подряд;
профиль рынка (темно-синяя гистограмма) — показывает активность торговли по каждому уровню.

Все индикаторы имеют множество возможностей для кастомизации по цветам, режимам, таймфрейму и другим параметрам.

Пример 2. Ниже представлен линейный график с тепловой картой, построенной по крупным уровням в биржевом стакане.

На график добавлены:

Индикатор DOM Levels — он и является тепловой картой. Чем ярче уровень, тем более крупная сумма объемов лимитных ордеров на нем выставлена.
Индикатор глубины рынка — гистограмма в правой части.
Индикатор скорости ленты — гистограмма в нижней части. Показывает активность торговли. Ты можешь настроить анализ сделок, бидов, асков, дельты.

Представленные выше примеры раскрывают идею, насколько качественно анализ объемов может повысить ваш уровень суждения о рынке.

Cкачай Free Trial ATAS. Это бесплатно. В рамках пробного периода ты получишь полный доступ к инструментам платформы, чтобы оценить их по достоинству и принять решение о дальнейшей покупке. Более того, ты сможешь продолжить бесплатно пользоваться программой даже после окончания 14-дневного испытательного срока, но только для торговли криптовалютой.

А далее следуй схеме:

Изучай. Читай блог ATAS, смотри видео на канале.

Тренируйся. Торгуй в симуляторе Market Replay. Быстро продвигайся по кривой обучения без риска потерять депозит. Проигрывай историю с возможностью торговать, добавлять на график продвинутые индикаторы объемов.

Анализируй результаты, работай над ошибками.
Возвращайся к пункту 1, пока не почувствуешь уверенность, что готов торговать на реальные деньги. Рекомендуем начинать с малых сумм, которые ты можешь позволить себе потерять.

Вот несколько рекомендаций для начинающих:

цикл статей “Знакомство с ATAS”;
цикл статей об анализе объемов по методике VSA;
также обрати внимание на вкладку “Быстрый старт” в главном окне платформы ATAS.

Трейдинг — это высококонкурентный бизнес, в котором не бывает легких денег. Поэтому если ты готов трудиться, чтобы получить конкурентное преимущество — анализ объемов предоставляет больше плюсов, чем минусов.

Чтобы повысить свой уровень трейдинга, рекомендуем уделять должное внимание изучению закономерностей во взаимодействии цены и объема, которые основываются на базовом законе спроса и предложения.
Для эффективного решения задачи ATAS предоставляет мощные удобные инструменты анализа биржевых объемов. Их можно использовать с различными целями — например, для отслеживания поведения «умных денег», чтобы торговать в гармонии с ними.

Ты можешь тренироваться интерпретировать закономерности в поведении цены и объема с помощью тренажера Market Replay платформы ATAS.

Платформа ATAS:

позволяет загружать тиковую историю с рынков фьючерсов, акций и криптовалют, чтобы ты мог составить детальную картину рынка;
предоставляет множество преимуществ для трейдеров, которые хотят комбинировать торговлю отскоков с удобными кластерными графиками и полезными индикаторами.

Не пропусти следующую статью в нашем блоге. Подписывайся на Youtube-канал, Facebook, Instagram, Telegram или Twitter, где мы публикуем последние новости ATAS.

Информация в этой статье не может быть воспринята как призыв к инвестированию или покупке/продаже какого-либо актива на бирже. Все рассмотренные в статье ситуации описаны с целью ознакомления с функционалом и преимуществами платформы ATAS.