Qu’est-ce que le FOMO ? The Fear Of Missing Out – La peur de passer à côté dans le trading

Dans le monde moderne des marchés financiers et du trading de cryptomonnaies, on utilise de plus en plus le terme FOMO (Fear Of Missing Out), qui se traduit littéralement par « peur de passer à côté (rater une opportunité) ». Cet effet a un impact significatif sur le comportement des traders et des investisseurs, les poussant à prendre des décisions impulsives sous l’influence des émotions et de la peur de manquer un profit potentiel.  Dans cet article, nous allons examiner ce qu’est le FOMO dans le trading, comment il se manifeste et quelles conséquences il peut avoir pour les participants du marché. Et surtout : comment minimiser son impact négatif sur la stratégie commerciale et l’état psychologique du trader. À lire la suite :

Qu’est-ce que le FOMO dans le trading de cryptomonnaies

FOMO, ou « Fear of Missing Out » (peur de passer à côté) est un effet psychologique caractérisé par l’anxiété et la peur de manquer des événements importants, des transactions lucratives ou des opportunités avantageuses. Pour la première fois, le terme a été utilisé au début des années 2000 par le marketeur Dan Herman, qui étudiait le comportement des consommateurs et a remarqué que beaucoup d’entre eux étaient sujets à une forte peur de manquer quelque chose d’important ou de significatif.

L’effet FOMO fait partie de notre nature

Le désir de faire partie d’événements importants et d’éviter les opportunités manquées est ancré dans un être humain, ce qui se manifeste également dans le trading. Dans le livre « Délires Populaires Extraordinaires et la Folie des Foules » (« Extraordinary Popular Delusions and the Madness of Crowds »), écrit par Charles Mackay en 1841, plusieurs exemples historiques d’illusions collectives et de bulles économiques sont donnés, qui peuvent être considérés comme des manifestations de FOMO :

• La tulipomanie (Tulipomania). Une bulle spéculative aux Pays-Bas dans les années 1630, lorsque les prix des bulbes de tulipes ont atteint des sommets astronomiques, puis se sont effondrés brusquement. Les gens investissaient des sommes énormes dans l’achat de tulipes, craignant de manquer l’opportunité de gagner de l’argent sur un marché en croissance.
• La bulle de Mer du Sud (South Sea Bubble). Au début du XVIIIe siècle, en Grande-Bretagne, la société par actions South Sea Company a connu une croissance fulgurante de ses actions grâce à des spéculations et des promesses de bénéfices énormes du commerce avec l’Amérique du Sud. Cela a entraîné une frénésie massive et l’effondrement ultérieur du marché lorsqu’il est devenu évident que les bénéfices promis ne se réaliseraient pas.
• La bulle du Mississippi (Mississippi Bubble). Au début du XVIIIe siècle, en France, le financier John Law a créé la Compagnie du Mississippi (Mississippi Company), qui a obtenu le monopole du commerce avec les colonies françaises en Amérique du Nord. L’émission massive d’actions et la spéculation ultérieure ont entraîné une hausse des prix, puis leur chute catastrophique.

Les technologies évoluent, mais la nature humaine reste inchangée. C’est pourquoi l’effet FOMO s’est répandu au XXIe siècle dans les réseaux sociaux et le trading de cryptomonnaies.

Exemple du FOMO sur le marché des cryptomonnaies

Dans Google Trends, on peut clairement voir que le pic d’intérêt mondial pour le bitcoin a été enregistré en décembre 2017.

À ce temps-là, cette cryptomonnaie gagnait en popularité alors que la bourse CME Group annonçait le lancement des contrats à terme sur le Bitcoin. L’augmentation du prix du Bitcoin attirait de nouveaux acheteurs, qui faisaient monter encore plus le prix et ainsi stimulaient l’intérêt de nouveaux acheteurs. Une multitude d’acteurs du marché ressentait la peur de manquer l’opportunité d’acheter du Bitcoin, qui grimpait en flèche :

Cependant, après le lancement le 17 décembre du trading de contrats à terme sur le BTC à la bourse CME, leur prix a commencé à baisser, comme l’ont rapporté les principaux médias financiers.

Le graphique des prix des contrats à terme sur le Bitcoin de la bourse CME indique qu’en un mois et demi après le début des échanges, le prix de la principale cryptomonnaie a baissé d’environ 66 %. 

Cet exemple confirme la conclusion à laquelle on peut arriver en étudiant les graphiques et en les comparant aux annonces – une fois que l’effet FOMO se dissipe, le prix de l’actif financier a tendance à baisser.

L’effet FOMO dans le trading

Le FOMO dans le trading se manifeste à travers différentes formes de pression émotionnelle et comportementale. Il y a plusieurs situations typiques dans lesquelles les traders peuvent ressentir le FOMO. 

Achats et ventes impulsifs

Les traders peuvent prendre des décisions en fonction des fluctuations à court terme du marché, craignant de manquer un bénéfice potentiel. Cela conduit souvent à acheter au sommet et à vendre au plus bas, ce qui contredit les principes fondamentaux du trading réussi. Exemple : l’effet FOMO lié à l’approbation des ETF sur le Bitcoin en 2024. Les rumeurs selon lesquelles la commission SEC (régulateur du marché boursier américain) approuverait les demandes de lancement des ETF Bitcoin ont été un facteur important de la croissance du BTC/USD en 2023. La communauté crypto a accueilli favorablement l’approbation des ETF, qui devrait attirer des investisseurs institutionnels et augmenter la demande de Bitcoin.

La flèche pointe vers une large bougie haussière du 8 janvier avec la cassure des précédents sommets locaux. C’était difficile de ne pas acheter du Bitcoin à l’époque, alors qu’il semblait sur le point de franchir le niveau psychologique des 50 000 dollars. La décision officielle d’approuver les ETF a été publiée le 10 janvier. Et, remarquez, après des jours volatils, le prix a commencé à baisser. Cela signifie que la règle « quand l’effet FOMO disparaît, le prix de l’actif diminue » a fonctionné. Pendant 10 jours, la correction a atteint environ 17 % avant que le prix ne reprenne sa tendance.

Suivre la foule

En voyant comment d’autres participants du marché gagnent de l’argent avec une action ou une cryptomonnaie spécifique, les traders peuvent commencer à copier leurs actions sans une analyse minutieuse, ce qui peut entraîner des pertes. Exemple. L’effet FOMO lié au short squeeze des actions GameStop (NYSE:GME) Tout a commencé par des discussions sur le subreddit r/WallStreetBets, où les utilisateurs ont remarqué que les actions de GameStop étaient fortement sous-évaluées et étaient devenues l’objet d’un nombre important de positions courtes de la part de grands fonds spéculatifs. Les participants du forum ont décidé d’acheter massivement des actions GME afin de provoquer ce qu’on appelle un « short squeeze » – une situation où les prix des actions augmentent rapidement, obligeant les traders qui ont pris des positions courtes à acheter des actions pour couvrir leurs obligations, ce qui fait encore monter les prix. En janvier 2021, les actions de GameStop ont commencé à augmenter rapidement en valeur (numéro 1 sur le graphique). Cela a provoqué : 

• une panique massive parmi les gros investisseurs qui détenaient des positions courtes, 
• l’excitation parmi les investisseurs de détail cherchant à ne pas manquer l’opportunité de gains rapides. Le prix des actions GME a grimpé d’environ 20 $ à près de 350 $ en quelques jours. Cette croissance incroyable a provoqué une vague de FOMO, incitant même ceux qui n’avaient jamais investi dans des actions à acheter des actions GME, craignant de manquer « l’opportunité du siècle ».

Les gens partageaient leurs bénéfices sur les réseaux sociaux, encourageant les autres (l’effet de suivre la foule) à faire de même.

En pleine frénésie, des plateformes de trading telles que Robinhood ont commencé à restreindre les échanges d’actions GME, ce qui a provoqué un tollé de protestations et de théories du complot parmi les investisseurs particuliers. Finalement, le prix des actions de GameStop a commencé à chuter (indiqué par le numéro 2) aussi rapidement qu’il avait augmenté. De nombreux investisseurs qui sont entrés sur le marché au sommet ont subi des pertes importantes lorsque le prix des actions est revenu à des niveaux plus raisonnables. Il est remarquable que l’histoire se soit en quelque sorte répétée en mai 2024, lorsque le leader du subreddit r/WallStreetBets, connu sous le pseudonyme de Roaring Kitty, est sorti de son silence prolongé pour s’exprimer publiquement. Cela a entraîné un sursaut du prix des actions de GME :

On peut supposer que le prix de l’action GME a chuté lorsque l’effet FOMO s’est dissipé. Les exemples ci-dessus sont devenus des manifestations classiques de FOMO sur les marchés financiers modernes, montrant à quel point les événements peuvent se développer rapidement et de manière imprévisible lorsque la psychologie de masse l’emporte sur l’analyse rationnelle.

Autres conséquences de l’effet FOMO :

Iincapacité à suivre le plan commercial  Sous l’influence du FOMO, les traders s’écartent souvent des stratégies et plans préalablement élaborés, essayant d’attraper chaque opportunité, ce qui finit par entraîner des actions chaotiques ayant un impact négatif. Épuisement émotionnel  Le sentiment constant d’anxiété et de pression causé par la peur de manquer une opportunité peut conduire à l’épuisement émotionnel et à une détérioration de l’état psychologique du trader.

5 conseils pour surmonter le FOMO :

Une compréhension profonde du FOMO et de ses manifestations est la clé pour apprendre à contrôler ses émotions et prendre des décisions plus rationnelles dans le trading de cryptomonnaies ou sur le marché boursier.  Voici 5 principes qui vous aideront à dompter l’effet FOMO :

1. Oublier le passé

Le regret constant des opportunités manquées entrave la prise de décisions rationnelles. Il est important de comprendre que le marché offre de nouvelles opportunités chaque jour. Concentrez-vous sur les tendances actuelles plutôt que sur ce qui aurait pu se produire lorsque le Bitcoin était disponible à 1 dollar. Par exemple, si vous n’avez pas acheté d’actions Tesla en 2010, cela ne signifie pas qu’il n’y a pas d’autres investissements prometteurs maintenant. Rester à l’écart de toutes émotions est la clé pour résister au syndrome FOMO dans le trading.

2. Acheter lorsque tout le monde vend, et vendre lorsque les autres achètent.

Suis le principe de Warren Buffett : « Soyez craintif quand les autres sont avides. Soyez avide quand les autres sont craintifs« . Cette stratégie contracyclique permet de tirer parti des fluctuations du marché. Pendant les périodes de panique, lorsque la plupart des investisseurs vendent leurs actifs, il est possible de les acheter à des prix plus bas. Par exemple, en mars 2020, les marchés ont chuté en raison de la pandémie, et c’était une excellente opportunité d’acheter des actions à des prix réduits.  D’un autre côté, il est essentiel de prendre en compte les risques et de se réassurer afin de :

• ne pas acheter des actions d’une entreprise qui est en faillite ;
• ne pas acheter de cryptomonnaie d’un projet frauduleux ;
• ne pas commencer à « attraper des couteaux » ;
• ne pas devenir une victime de plus du trading contre la tendance.

3. Fixer des objectifs clairs.

Définissez vos objectifs financiers et vos horizons d’investissement. Cela aidera à rester sur la bonne voie et à éviter les décisions impulsives. Par exemple, si l’objectif est d’épargner pour la retraite dans 20 ans, les fluctuations à court terme du marché ne devraient pas vous inquiéter. La même chose s’applique à la stratégie « acheter et conserver » sur le marché des cryptomonnaies. Formulez clairement vos objectifs, par exemple : « augmenter le capital de 50 % en 2 ans » ou « assurer un revenu supplémentaire de +15 % par rapport au revenu principal ». Ayant des objectifs à long terme clairement définis, il sera plus facile de ne pas céder aux impulsions à court terme de FOMO sur les marchés.

4. Si vous n’avez pas d’idées pour des trades, attendez.

Parfois, l’absence d’action est la meilleure option. Le trading pour le trading entraîne souvent des pertes. Si vous n’êtes pas sûr du trade, pourquoi l’ouvrir ? Un investisseur bien connu, Peter Lynch, a dit : « Vous ne devez pas trop trader pour gagner de l’argent. Il est important de faire moins, mais de bonnes affaires. » Cela est particulièrement pertinent sur les marchés FOMO volatils, où les émotions jouent un rôle important.

5. Le plus important, c’est la stratégie.

Développez et suivez votre propre stratégie basée sur : 

• avantage commercial spécifique ;
• votre propre profil de risque, horizon temporel et objectifs financiers. 

Tiens compte de l’effet FOMO dans le développement de la stratégie. Le trading boursier est un jeu à somme nulle (les acheteurs gagnent aux dépens des pertes des vendeurs, et vice versa). Si un grand nombre de personnes inexpérimentées se précipitent pour acheter un actif à la hausse, cela peut augmenter les chances de réaliser des bénéfices à court terme sur le marché, bien que ce ne soit pas toujours le cas. Étant donné que le FOMO décrit le sentiment d’anxiété et le désir de commettre une action impulsive, résultant de la peur de manquer un événement important, une opportunité ou une information, il est acceptable d’affirmer que le FOMO (Fear of Missing Out) est un syndrome psychologique. Si la pathologie est trop forte, il vaut mieux rester à l’écart du trading.

Comment utiliser le FOMO dans le trading de cryptomonnaies

Appliquez les conseils suivants :

Le graphique montre une forte augmentation du prix – il semblait que « acheter à 4 et vendre à 20 » était le bon moyen de gagner de l’argent.

Cependant, le prix n’a pas réussi à se maintenir au-dessus du niveau psychologique et a commencé à baisser.  Il y a beaucoup d’exemples de ce genre. Ils peuvent être utilisés pour élaborer une stratégie de trading de cryptomonnaies basée sur de fausses cassures de niveaux psychologiques, et dans ce cas, l’effet FOMO fera partie intégrante d’une telle stratégie.

Étudiez l’analyse des volumes

L’analyse des volumes permet d’évaluer les équilibres et les déséquilibres entre l’offre et la demande, afin de former sa propre opinion, indépendante des publications des médias, et basée sur les faits exposés sur le graphique. Le meilleur moyen de le faire est d’étudier les graphiques en cluster. Un autre exemple de 2021 : le FOMO au sommet historique du Dogecoin Encore une fois – mai 2021, et Google Trends montre un pic d’intérêt pour la rapide augmentation du prix de la cryptomonnaie mème Doge, soutenue par Elon Musk.

Cependant, le graphique en cluster indique (montré par une flèche) l’apparition le 5 mai de grands vendeurs au marché légèrement au-dessus du niveau de 0,66 :

• le lendemain, le 6 mai, le prix a clôturé plus bas ;
• et une tentative de franchir le niveau 0,66 a échoué les 7 et 8 mai.

Il est possible que le vendeur important ait utilisé la vague de la demande et l’effet FOMO pour vendre cher à des débutants une énorme quantité de cryptomonnaie mème qu’il avait achetée auparavant. À lire sur le sujet : Qu’est-ce que le pic des achats ?

Entraînez-vous avant de trader

Pour ne pas devenir victime du syndrome FOMO, excluez les émotions en faisant de nombreux entraînements sur un simulateur de bourse. C’est un moyen sans risque de rendre automatique le processus de prise de décisions commerciales, afin d’éliminer les doutes, la peur et la panique lors du trading sur un compte réel. Pour commencer l’entraînement, téléchargez gratuitement, installez et lancez la plateforme ATAS, puis :

Pendant l’apprentissage du trading sur le simulateur Market Replay, vous pouvez :

• changer la vitesse de lecture, mettre en pause ;
• tester vos stratégies, suivre les signaux de plus de 400 indicateurs ;
• bien sûr, utilisez Chart Trader et d’autres fonctionnalités pour trader des cryptomonnaies et d’autres actifs sur le compte de démonstration Replay intégré .
• appliquer des outils graphiques – par exemple, marquer les niveaux de support et de résistance ;
• utiliser différents types de graphiques (par exemple, Range XV non standard) ; 
• appliquer des stratégies défensives ;
• analyser les volumes dans le carnet d’ordres de Niveau II (Level II) – par exemple, à l’aide de l’indicateur DOM Levels ;
• utiliser de nombreuses autres fonctionnalités avancées de la plateforme ATAS pour devenir un trader à partir de zéro.

ATAS permet de télécharger l’historique des ticks de différents marchés. Vous pouvez étudier le comportement du marché avec une précision jusqu’à une transaction à des moments où les participants étaient soumis à l’effet FOMO. Comme la psychologie des gens ne change pas, cela signifie que vous trouverez des régularités dans la relation entre le prix et le volume sur les marchés agités.

Questions fréquemment posées

Est-ce qu’il y a un indicateur FOMO ?

Diverses ressources proposent leurs versions de l’indice de cupidité et de peur (Greed & Fear Index) pour les marchés des actions et des cryptomonnaies. Cependant, l’indicateur classique des volumes verticaux peut être considéré comme l’indicateur FOMO le plus simple et universel. La logique est assez simple : si l’activité commerciale pour une unité de temps est à un niveau élevé, alors il y a une forte probabilité que l’effet FOMO soit présent sur le marché.

Qu’est-ce que FUD dans le trading ?

La FUD (Fear, Uncertainty and Doubt – Peur, Incertitude et Doute) dans le trading est un effet manipulateur dont le but est d’influencer la perception du marché en diffusant des informations négatives, trompeuses ou douteuses. Cela peut entraîner des ventes paniques et une baisse des prix des actifs, créant des opportunités d’achat à des prix plus bas. 

Est-il normal d’avoir le FOMO ?

Éprouver le FOMO est une réaction naturelle dans le monde moderne surchargé d’informations. Cependant, il est important de gérer cette émotion et de ne pas lui permettre de dicter des décisions critiques. Même si le FOMO peut vous motiver à être actif et à rechercher de nouvelles opportunités, il peut également vous pousser à des actions impulsives et à prendre des risques. 

Comment guérir du syndrome FOMO ?

Si vous considérez le FOMO comme un problème psychologique, reconnaître le problème est la première étape. Utilisez les 5 conseils ci-dessus ou consultez un spécialiste pour obtenir de l’aide.

Qu’est-ce qui provoque le FOMO ?

La volatilité des marchés, une série de transactions gagnantes, une série de pertes récurrentes, les nouvelles et les rumeurs, les réseaux sociaux, les déclarations de personnalités connues.

Les avantages et les inconvénients du trading sur les marchés FOMO

Les avantages du trading

• Haute volatilité. Par conséquent, les opportunités de profits rapides. Les traders capables de réagir rapidement aux changements et d’évaluer correctement le marché peuvent profiter des mouvements de prix à court terme.
• Liquidité accrue. En période d’intérêt accru pour certains actifs, la liquidité augmente, même sur les marchés impopulaires. Cela simplifie le processus d’achat et de vente d’actifs sans avoir un impact significatif sur le prix.
• Applicabilité des outils d’analyse technique. Malgré le fait que les acteurs du marché peuvent faire preuve d’irrationalité dans leurs décisions, des outils tels que l’analyse des volumes et les modèles graphiques fonctionnent comme d’habitude.
• Formation et développement des compétences. En général, les marchés FOMO sont largement couverts par les médias. Cela attire de nouveaux participants qui pourraient faire carrière à l’avenir. Les traders en exercice ont la possibilité de développer leurs compétences en analyse, en gestion des risques et en réaction rapide aux changements de la situation du marché.

Les inconvénients du trading

• Risques élevés. Les fluctuations brusques des prix entraînent souvent des pertes importantes, en particulier pour les traders inexpérimentés qui cèdent à la pression émotionnelle.
• Le stress émotionnel. Le sentiment constant de manquer une opportunité et la peur de prendre une décision incorrecte provoquent une forte tension émotionnelle, ce qui a un impact négatif sur la santé mentale du trader.
• Les risques de manipulation. Les marchés avec un fort FOMO peuvent devenir la cible de manipulations de la part de gros acteurs ou d’escrocs utilisant l’engouement à leurs propres fins. Cela entraîne des hausses et des baisses artificielles des prix, créant des risques supplémentaires pour les traders.
• Le manque de stabilité à long terme. Comme nous l’avons constaté à partir d’exemples, les prix chutent d’habitude brusquement après des périodes d’engouement, ce qui rend l’investissement à long terme sur ces marchés extrêmement difficile et risqué.
• Le manque d’analyse fondamentale. Le manque d’analyse fondamentale et la prise de décisions basées sur des rumeurs peuvent entraîner une évaluation incorrecte des actifs et, par conséquent, des pertes.

Conclusions

Une compréhension profonde du FOMO et de ses manifestations est la clé pour prendre des décisions de trading plus réfléchies et rationnelles. Puisque cela mène à :

• sa propre stabilité émotionnelle ;
• une interprétation plus perspicace du comportement des prix basée sur les hypothèses concernant les sentiments prédominantes des participants du marché.

Ne vous précipitez pas à ne pas manquer l’opportunité de tirer profit de la tendance actuelle. Il y aura toujours des tendances.  Tout d’abord, assurez-vous que vous disposez d’un stock suffisant de connaissances théoriques sur le trading :

• Lisez les documents de l’onglet Learn (Apprendre) dans le menu principal de la plateforme ATAS.
• Étudiez les outils d’ATAS, les graphiques en clusters de niveau professionnel, le carnet d’ordres boursier Smart DOM, Smart Tape, des indicateurs utiles et d’autres fonctionnalités.
• Votre avantage commercial peut être basé sur l’analyse technique, l’analyse des volumes.

Téléchargez ATAS. C’est gratuit. Pendant la période d’essai, vous aurez un accès complet aux outils de la plateforme pour expérimenter avec différentes stratégies de trading à terme afin de comprendre laquelle vous convient le mieux. De plus, vous pourrez continuer à utiliser le logiciel gratuitement même après la fin de la période d’essai de 14 jours, que ce soit pour le trading de cryptomonnaies ou l’analyse des volumes sur les marchés à terme. Ne manquez pas le prochain article sur notre blog. Abonnez-vous à la chaîne Youtube, Facebook ou Instagram, où nous publions les actualités d’ATAS.