Squeeze Momentum: paramètres et exemples des graphiques

Nous parlons souvent à nos lecteurs d’indicateurs techniques et d’analyse de cluster intéressants. Dans cet article, nous verrons comment travailler avec l’indicateur Squeeze Momentum. C’est un indicateur assez populaire, et il existe sur Internet de nombreuses stratégies de trading qui l’utilisent. Et il est également apprécié par les traders intrajournaliers et de position.

À propos de l’indicateur Squeeze Momentum (SM)

L’auteur de l’indicateur est John Carter. En 2020, il a gagné 18,2 millions de dollars en négociant des options et des contrats à terme, soit un rendement annuel de 1270%. Squeeze Momentum montre les périodes où la volatilité augmente ou diminue, c’est-à-dire lorsque le marché passe quand le marché passe de la tendance à un mouvement plat et vice versa. 80% du temps, le marché se consolide et seulement 20% du temps, il évolue dans une direction. Ceci est vrai pour toutes les périodes. Il y a toujours une cassure après le mouvement à plat (surtout s’il dure assez longtemps). Les traders aiment beaucoup négocier de telles cassures car elles sont souvent suivies d’un mouvement de tendance fort et long sur lequel on peut gagner de l’argent. Il est également très important pour les traders de comprendre l’état actuel du marché, car différents types de transactions fonctionnent différemment dans la tendance et à plat. Par exemple, un trader peut acheter en toute confiance sur un nouveau sommet pendant un marché de tendance. Cependant, s’il achète sur un nouveau sommet lors d’un mouvement plat, il perdra du capital. De même, il est dangereux de vendre de nouveaux sommets lors d’une tendance haussière évidente. Malgré le fait que SM soit un indicateur technique, il n’est pas en retard, et peut donner un avertissement en cas d’inversion des prix. En fait, Squeeze Momentum combine deux indicateurs – les bandes de Bollinger avec les paramètres de 20,2 et le canal Keltner avec les paramètres de 20 et 1,5 – et aide à trouver des périodes de consolidation, après lesquelles une cassure peut avoir lieu et le mouvement de tendance des prix peut commencer.

• Les bandes de Bollinger mesurent un écart de prix standard par rapport à la valeur moyenne. Les bandes de Bollinger mesurent la volatilité du marché. S’ils diminuent, cela signifie que le marché est inactif. S’ils s’élargissent, cela signifie qu’il y a eu une cassure et que la volatilité a augmenté.
• Le canal Keltner mesure l’Average True Range (ATR).

Techniquement, l’indicateur SM recherche les endroits où les bandes de Bollinger sortent de l’ATR. À ces moments, « l’énergie est libérée » et les bandes s’élargissent. Voir l’image 1.

Visualisation de l’indicateur

Squeeze Momentum a 2 types de visualisation.

• Points gris et noirs. Des points noirs apparaissent sur l’indicateur lorsque les bandes de Bollinger sont à l’intérieur du canal. Dès que les bandes de Bollinger sortent du canal Keltner, les points deviennent gris.
• Histogrammes rouges et verts. Ils montrent le mouvement des prix. La couleur vert vif se transforme en vert foncé lorsque le prix commence à baisser et, par conséquent, la couleur rouge vif se transforme en rouge foncé lorsque le prix commence à augmenter.

Exemple. Nous avons marqué la période d’un mouvement de prix plat avec des lignes verticales rouges dans un graphique des contrats à terme sur indice RTS de 15 minutes (RIH1). À ce moment, les bandes de Bollinger se trouvent à l’intérieur du canal Keltner et il y a des points noirs sur l’indicateur. Nous avons marqué la période du mouvement des prix de tendance avec des lignes verticales noires. À ce moment, il y a des points gris sur l’indicateur et les bandes sortent du canal. Voir l’image 2.

Selon les statistiques de John Carter, l’indicateur SM permet de sélectionner le moment de cassure de la zone de consolidation avec plus de 75 % de probabilité de réussite. Cependant, les traders doivent se rappeler que la consolidation ne se termine pas toujours avec le mouvement explosif. Parfois, il peut s’agir d’un mouvement de prix assez léger.

Comment négocier à l‘aide de l’indicateur

John Carter écrit que, techniquement, le premier point gris montre l’entrée commerciale. Si l’histogramme est au-dessus de zéro, il vaut mieux d’ouvrir une position longue, s’il est en dessous de zéro – une position courte. Il faut rester dans le trading jusqu’à ce que l’histogramme devienne plus grand/plus petit. Le mouvement moyen dure environ 8-10 barres. Si les mouvements sur différentes périodes de temps coïncident, cela renforce les signaux. On peut utiliser les éléments suivants comme signaux de sortie :

• nombres de Fibonacci,
• certaine extension de gamme,
• des niveaux de support/résistance significatifs.

Mais malgré la simple indication sous la forme d’une couleur d’histogramme, il peut être difficile pour les traders de déterminer où ira le prix après une cassure. C’est pourquoi, même l’auteur de l’indicateur utilise des filtres supplémentaires pour déterminer la direction de trading. Par exemple, on peut utiliser l’indicateur ADX.

• Lorsque la ligne bleue est au-dessus de la rouge, cela signifie que c’est une tendance haussière.
• Et inversement, lorsque la ligne rouge est au-dessus de la bleue, cela signifie que c’est une tendance baissière.

Exemple de trading à l’aide de l’indicateur Squeeze Momentum

Considérons l’exemple de graphique des contrats à terme sur l’indice RTS (RIH1) de 15 minutes. Voir l’image 3.

Avec le point 1, nous avons marqué une cassure qui coïncide avec la tendance haussière. La cassure est montrée par Squeeze Momentum car les points noirs deviennent gris et l’histogramme vert commence à monter. Nous confirmons en outre la direction des prix à l’aide d’ADX – la ligne bleue monte et se trouve au-dessus de la rouge. En même temps, la ligne verte montre également le renforcement de la tendance croissante, car elle monte aussi brusquement. Au point 2, Squeeze Momentum signale une cassure, mais ADX ne peut pas donner aux traders une direction précise dans cette situation car les trois lignes sont étroitement liées.

Combinaison avec l’analyse de cluster

Filtrer les signaux avec des indicateurs d’analyse technique peut être difficile. Par conséquent, essayons d’améliorer la qualité des signaux en utilisant l’analyse de cluster et le profil du marché. L’analyse de cluster est l’option la plus moderne et la plus prometteuse pour travailler avec des informations d’échange. Il ne traîne pas et affiche les informations en temps réel. Utilisons l’indicateur delta cumulatif comme premier filtre. Le delta cumulatif montre comment les acheteurs et les vendeurs se sont « battus » pendant la session. Contrairement à un delta régulier, un delta cumulatif fait le total (c’est-à-dire accumule) la différence entre les achats et les ventes du marché depuis le début de la séance de négociation (ou à partir d’un autre moment choisi). Cet indicateur vous permet de corréler le mouvement des prix et l’agressivité des traders travaillant avec des ordres au marché. Si un grand nombre d’achats ou de ventes sur le marché ne peuvent pas changer le prix dans la bonne direction, alors il y a des acteurs plus forts qui ont d’autres plans. Exemple. Considérons le même graphique de 15 minutes des contrats à terme sur l’indice RTS RIH1, mais au lieu de l’ADX, nous ajouterons un delta cumulatif. Voir l’image 4.

Autour de la première ligne verticale noire, la situation est assez évidente. Squeeze Momentum est supérieur à zéro, le delta cumulatif est en croissance, ce qui signifie que les acheteurs sont actifs et ne rencontrent pas beaucoup de résistance de la part des vendeurs. Et près de la deuxième ligne noire verticale, la situation est plus compliquée. Squeeze Momentum est dans la zone négative et montre le début d’un nouvel élan. Le delta cumulatif montre un grand nombre de vendeurs du marché qui ne peuvent pas pousser le prix en dessous du milieu de la première barre de la séance de négociation. Lorsqu’une telle situation se produit sur le graphique, cela signifie que les ordres d’achat à cours limité absorbent les ordres de vente au marché. Si «l’argent intelligent» achète, ils attendent probablement que le prix augmente. Il est plus sûr d’ouvrir une position longue au point « deux », lorsque les deux indicateurs passent dans la zone verte. Mais les traders agressifs peuvent entrer dans une transaction plus tôt lorsqu’ils voient le premier point gris et se rendent compte que la vente sur le marché ne peut pas faire baisser le prix.

Un autre exemple

Essayons d’utiliser l’indicateur de canal des niveaux dynamiques (Dynamic levels chanel) comme filtre suivant. Avec des flèches vertes et rouges, cet indicateur montre les niveaux auxquels le prix a tenté de sortir de la zone de valeur. Les flèches ne sont pas des signaux à part entière pour l’ouverture de transactions, cependant, si le prix monte ou descend pendant une longue période simultanément avec la zone de valeur, cela confirme la tendance locale. Prenons un exemple de graphique à terme de 15 minutes sur l’indice S&P 500 (ESH1). Voir l’image 5.

Squeeze Momentum montre l’élan vers le haut à partir de la barre verticale noire. Mais les sommets de l’histogramme vert diminuent – cela peut amener les traders à fermer prématurément une position longue et à ne pas saisir tout le mouvement. La séance de négociation américaine a commencé au point 1. Le canal des niveaux dynamiques (Dynamic levels chanel) affiche tout le temps des flèches vertes, ce qui signifie que le prix augmente avec la zone de valeur. La journée s’est clairement développée comme une tendance, les positions longues auraient apporté de bons bénéfices aux traders. Le niveau horizontal noir est la fin de la séance de bourse américaine et en même temps un maximum local. Le lendemain, ce niveau était d’abord un niveau de résistance, puis un niveau de support. Autour du numéro 2, les points de l’indicateur SM deviennent gris et une petite cassure commence. Cependant, malgré les points gris sur l’indicateur Squeeze Momentum, le prix n’a pas réussi à se consolider au-dessus de la zone de valeur au maximum sous le numéro 3, et il revient au niveau. Au maximum sous le numéro 4, la situation se répète et le prix recule à nouveau. Il est très difficile de travailler uniquement avec un indicateur technique dans cette situation de trading. Mais quand on voit ce qui se passe dans la zone de valeur, il est plus facile de prendre des décisions efficaces.

Conclusions

Nous n’avons examiné que deux options de filtre. Dans ATAS, on peut choisir d’autres combinaisons uniques qui correspondent le mieux à votre vision du marché. Téléchargez la plateforme ATAS et vérifiez le fonctionnement de l’indicateur Squeeze Momentum sur vos marchés préférés. Peut-être en trouverez-vous une utilisation efficace dans vos stratégies.