Classifica e tipologie di trader in borsa

Il mondo del trading è vario e dinamico, perché diversi tipi di trader lavorano nei mercati finanziari. Puoi scegliere lo stile di trading che fa per te – dalle decisioni rapide dei day trader alla prudente pazienza dei posizionatori.  Questo articolo esplora le caratteristiche, i metodi e la mentalità dei diversi tipi di trader. Per i principianti può servire come guida su come trovare la propria nicchia in questa varietà. Per i trader esperti, è meglio comprendere altri stili che possono essere utilizzati per migliorare le proprie strategie. Continua a leggere: L’articolo esaminerà i pro e i contro di ciascun tipo, esempi di operazioni e un confronto tra i principali tipi di trader.

Quali sono i tipi di trader?

Nel campo del trading, ogni stile ha il suo ritmo, il suo grado di rischio e il suo quadro strategico. In questo articolo, aderiamo alla classificazione dei trader in 4 tipi: 

• I day trader

• I swing trader

• I trader di posizione

• I scalper

Tale divisione è argomentata. Si basa sull’orizzonte di trading, sulla tolleranza al rischio e sull’approccio strategico, piuttosto che sul tipo di asset o su altre caratteristiche. La classificazione nei 4 tipi elencati consente ai trader principianti di comprendere le strategie e la mentalità sottostanti.

Cosa succede se commetti un errore nella scelta del tuo tipo?

Quando un trader fa una scelta sbagliata, devia intenzionalmente o meno dal suo stile principale, le conseguenze possono essere estremamente sfavorevoli:

• Perdita del focus strategico. Quando uno scalper passa al trading di posizione (e viceversa), potrebbe essere meno efficace nell’analizzare il mercato e rispondere ai suoi segnali. Le impostazioni e gli indicatori dei grafici ottimali per l’analisi a breve termine potrebbero non essere adatti per i trend a lungo termine. Questo porta a giudizi sbagliati ed errori strategici.
• Disallineamento nella gestione del rischio. Le tolleranze al rischio e le strategie di allocazione del capitale per i diversi tipi di trader variano notevolmente. La confusione nello stile di trading può portare a un rischio inadeguato: sovraindebitamento in previsione di guadagni a breve termine o incapacità di sfruttare le opportunità a lungo termine a causa di un’eccessiva cautela.
• Stress psicologico. Il day trading intensivo e ad alto rischio può essere psicologicamente estenuante e portare al burnout per una persona che non ha i giusti tratti della personalità. Al contrario, il trading di posizione richiede pazienza e distacco, uno stile che può annoiare rapidamente una persona abituata all’adrenalina.
• Incoerenze nel lavoro. Quando un trader fluttua tra gli stili, è difficile per lui analizzare la sua storia di trading: i risultati sono incomparabili su diversi orizzonti di trading. Tali incongruenze possono impedire a un trader di imparare dalle operazioni passate e di sviluppare le proprie strategie.

Quando un trader segue chiaramente lo stile di trading scelto, non è solo una questione di preferenze personali, ma un aspetto fondamentale del successo e della longevità sul mercato. È importante allineare la propria struttura mentale, le strategie e la gestione del rischio. A tal fine, analizzeremo ciascuno dei 4 tipi di trader in modo più dettagliato.

I scalper

Lo scalping è uno stile di trading con un tempo di mantenimento della posizione relativamente breve. Nelle fluttuazioni di prezzo minori, che altri chiamano “rumore di trading”, gli scalper vedono opportunità per realizzare un profitto. Leggi di più nell’articolo: Cos’è lo scalping? L’obiettivo dei scalp trader è quello di ottenere il massimo di piccoli profitti su piccole variazioni di prezzo durante la giornata. Questa strategia richiede un approccio disciplinato e una profonda comprensione delle fluttuazioni del mercato. I scalp trader devono pensare velocemente e rapidamente prendere le decisioni. L’attenzione ai dettagli, la disciplina e la capacità di mantenere la calma sotto pressione sono fondamentali. I scalp trader devono anche avere un alto livello di alfabetizzazione tecnica per analizzare i dati di mercato ed eseguire rapidamente le operazioni. Criptovalute, i futures volatili sono i migliori per lo scalping. È improbabile che le azioni del settore difensivo o i titoli di Stato siano una scelta razionale.

Una tipica operazione di scalper

Uno scalp trader può acquistare una criptovaluta o futures dopo aver notato un piccolo slancio al rialzo sul grafico a 1 minuto e vendere l’asset pochi minuti dopo che il prezzo è aumentato di una frazione di percentuale. Questo processo può essere ripetuto più volte durante la giornata di trading. Esempio. Lo screenshot qui sotto mostra la situazione di trading nel mercato dei futures su Litecoin, i dati dell’exchange Binance Futures.

Il trader ha notato che al di sopra del livello di $ 70,30 per moneta, il prezzo si è comportato in modo ribassista: c’è stato un tentativo di breakout rialzista (1), ma poi c’è stata una brusca inversione al ribasso. Intorno ai $ 70,40 per moneta, sono stati notati grandi volumi di vendita (2).  Con tali argomenti a favore dell’attività dei venditori vicino al livello di $ 70,40 (non il più convincente, ma è quello che è), lo scalper entra in una posizione corta (3). Quando vede che il prezzo è entrato nel range dopo essere salito a 70,30$, il suo obiettivo è quello di portare il calo previsto al supporto precedente intorno a 70,00$.

Indicatori e strumenti di scalper

I trader di scalping hanno bisogno di una connessione Internet ininterrotta, di un computer veloce e di un software con indicatori avanzati, inclusi i dati di Level II, per essere produttivi. ATAS è in grado di offrire agli scalper uno strumento specializzato DOM Trader (o Scalping DOM) il quale è mostrato sul grafico. Questo modulo combina un’interfaccia intuitiva per lavorare con l’order book, Order Flow, una mappa di calore, la visualizzazione dei grafici e l’invio rapido di ordini di trading.

I day trader

Il day trading è l’espressione dell’attività di mercato. Comporta l’acquisto e la vendita di attività negoziate in borsa entro un giorno di negoziazione. I trader di questa categoria sono simili a velocisti che cercano di capitalizzare le fluttuazioni del mercato a breve termine. Il loro orizzonte di trading è limitato a un giorno, quindi non sono soggetti ai rischi di fluttuazioni notturne. L’obiettivo principale di un day trader è quello di ottenere un profitto stabile sfruttando le piccole fluttuazioni di prezzo degli strumenti di scambio altamente liquidi. Sebbene i day trader sono come milioni di normali impiegati che svolgono un lavoro di routine al computer per 8 ore al giorno, il day trading non è per i deboli di cuore. I day trader di successo sono decisivi, in grado di elaborare rapidamente le informazioni e di affrontare efficacemente lo stress e le emozioni. Sono importanti anche una profonda comprensione delle tendenze del mercato, la capacità di lavorare con grandi quantità di informazioni finanziarie e la capacità di rimanere concentrati a lungo.

Una tipica operazione di day trader

Una tipica strategia di day trader potrebbe essere quella di fare trading su un mercato che è diventato altamente volatile. Esempio. Lo screenshot qui sotto mostra la situazione di trading nel mercato dei futures E-mini per l’indice S&P-500, i dati della borsa CME, il grafico a 5 minuti.

Supponiamo che un trader noti un livello di resistenza (1) sul grafico. E, cosa più importante, l’incapacità di sviluppare questo breakout, che può essere visto nei cluster verdi al di sopra del livello di resistenza (2). Questo può essere interpretato come:

• l’attività degli acquirenti che, dopo un periodo di attesa, si sono affrettati ad entrare long per un breakout;
• l’attività dei venditori che hanno chiuso le loro posizioni corte per non aumentare le perdite.

Il prezzo ha deluso entrambe le parti poiché la candela ha chiuso al di sotto del blocco di cluster verdi. Dopo aver visto la formazione di gruppi rossi sulla candela successiva (3), un day trader più paziente potrebbe aprire una posizione corta insieme ad altri venditori. Il primo obiettivo potrebbe essere il minimo precedente intorno ai 4915, il secondo è un livello di supporto inferiore non mostrato in questo grafico.

Indicatori e strumenti per i trader intraday

L’esempio presentato di una trappola con un falso breakout è un fenomeno abbastanza comune sui grafici a 5 minuti. I day trader possono sfruttare tali situazioni a loro vantaggio in vari mercati. I grafici dell’impronta con ricche funzionalità di impostazioni nella piattaforma ATAS aiuteranno gli intradayer a essere più esigenti e ad avere un vantaggio rispetto agli altri partecipanti sul mercato.

I swing trader

Lo swing trading è l’arte di trarre profitto da tendenze che durano da pochi giorni a qualche settimana. Per trovare opportunità di trading, gli swing trader utilizzano principalmente una combinazione di analisi fondamentale e tecnica (analisi delle tendenze e dei modelli di prezzo). La pazienza e l’autodisciplina sono le qualità chiave degli swing trader di successo. Devono anche essere in grado di gestire il rischio, rimanere calmi e concentrati quando le operazioni non vanno per il verso giusto.

Gli esempi tipici delle operazioni

Uno swing trader può prestare attenzione al mercato dopo i titoli dei media per applicare indicatori e modelli di analisi tecnica e creare un piano di trading per l’operazione.  Esempio. Lo screenshot qui sotto mostra il grafico giornaliero dei futures sul petrolio, i dati della borsa NYMEX. Al grafico è stato aggiunto l’indicatore Commitments of Traders, che mostra il posizionamento degli altri partecipanti al mercato.

Presta attenzione alla brusca discesa dal punto 1 al punto 2. È causata dai timori dei partecipanti di mercato per un calo della domanda di petrolio a causa dei rialzi dei tassi di interesse da parte delle banche centrali, che dovrebbero rallentare l’attività economica. Stimando un forte calo del prezzo, uno swing trader potrebbe ipotizzare che l’oscillazione al rialzo sia finita e che presto si formerà un’oscillazione al ribasso. La sua ipotesi è supportata da:

• rottura della linea inferiore del canale ascendente;
• divergenza sull’indicatore delle COT Net positions;
• valori minimi sull’indice COT Index.

Allora lo swing trader poteva utilizzare i livelli di Fibonacci per attendere un recupero temporaneo del 50% e andare nel short. Successivamente, osserva l’operazione, ad esempio, abbassando gradualmente lo stop loss man mano che il prezzo si muove nella direzione prevista. Lo swing trading consente ai trader di dedicare un po’ di tempo al monitoraggio di diversi mercati. Tuttavia, lo swing trading richiede l’uso di un deposito elevato, una profonda comprensione delle tendenze del mercato e la capacità di anticipare le opportunità. Se il mercato si muove contro la posizione dello swing trader, può causare perdite significative.

I trader di posizione

Il trading di posizione è una strategia a lungo termine incentrata principalmente sui fattori fondamentali, ma può anche utilizzare metodi tecnici, come le linee di tendenza a lungo termine. I trader di posizione guardano i grafici di fine giornata/settimana e la tendenza che stanno prendendo in considerazione può durare da pochi giorni a diversi mesi o addirittura anni. L’obiettivo principale del trading di posizione è quello di trarre profitto dai principali movimenti di mercato causati dalla situazione macroeconomica, dalla politica della Banca Centrale e da altri fattori fondamentali. I trader di posizione non sono infastiditi da piccole fluttuazioni di prezzo o pullback intraday. La loro attenzione è rivolta al quadro generale e alle tendenze di mercato a lungo termine. I trader di posizione devono avere una buona comprensione dei fondamentali del mercato, identificare le tendenze a lungo termine ed essere in grado di analizzare la reportistica aziendale. La pazienza, una strategia chiara e la capacità di resistere alla volatilità del mercato senza deviare dalla propria strategia sono le qualità più importanti di un trader di posizione.

Un esempio della tipica operazione di trader di posizione

Un trader di posizione può acquistare azioni di una società dopo una significativa flessione del mercato, aspettandosi che il mercato si riprenda nei prossimi anni. Manterrà le azioni ignorando qualsiasi volatilità a breve termine in quanto si aspetta un significativo ritorno sull’investimento. Esempio. Supponiamo che un trader di posizione miri a battere l’indice azionario S&P-500. Mentre un investitore tipico investe lo stesso importo a intervalli regolari in uno strumento che tiene traccia delle fluttuazioni dell’indice azionario, un trader di posizione acquista lo strumento valutando il background fondamentale e il grafico settimanale (nello screenshot qui sotto):

Il motivo per aprire una posizione lunga sul grafico settimanale potrebbe essere:

1. Un falso breakout del minimo precedente. Per saperne di più sul pattern, leggi l’articolo: Falso breakout nel trading.
2. Rollback del 50%. Per saperne di più sul pattern, leggi l’articolo: Pullback del 50%: esempi di analisi e trading
3. Test del livello di un volume elevato. È evidente con l’aiuto dell’indicatore del profilo di mercato

Il trading di posizione può portare un reddito impressionante se il mercato si sviluppa favorevolmente a lungo termine. Tuttavia, richiede una notevole pazienza e un’elevata tolleranza alla volatilità del mercato. Il capitale investito sarà vincolato per lungo tempo e c’è il rischio di perdite significative in caso di inversione dell’andamento del mercato.

Confronto tra diversi tipi di trading

Scalp trading

Durata delle operazioni: Le operazioni durano da pochi secondi a pochi minuti. Vantaggi: 

• Ci sono molte opportunità di realizzare un profitto grazie all’elevato volume di transazioni. 
• Rischi limitati grazie a stop loss estremamente ravvicinati.

Svantaggi: 

• I costi delle commissioni di transazione possono avere un impatto significativo sul risultato. 
• Ci vuole molto tempo e fatica.
• È necessario un gran numero di operazioni di successo per ottenere piccoli profitti.

Per chi è: Chi ha reazioni rapide, può dedicare un’intera giornata di trading ai mercati ed è in grado di prendere decisioni estremamente rapide. Adatto a chi preferisce un ambiente frenetico e ad alta intensità, gestisce bene lo stress e si concentra per lunghi periodi di tempo.

Il day trading

Durata delle operazioni: Le operazioni durano da pochi minuti a un’intera giornata di negoziazione, ma non la superano mai. Vantaggi: 

• Un’opportunità per realizzare un rapido profitto.
• Nessun rischio notturno.

Svantaggi: 

• Richiede molto tempo.
• Monitoraggio costante del mercato.
• Alti livelli di stress.

A chi è rivolto: Persone che possono dedicare un’intera giornata di trading al monitoraggio dei mercati, sono brave a lavorare sotto pressione, sono veloci nel prendere decisioni e preferiscono un ambiente di trading frenetico.

Lo swing trading

Durata delle operazioni: Le operazioni durano da pochi giorni a qualche settimana. Vantaggi: 

• Un’opportunità per capitalizzare le tendenze di mercato a breve termine.
• Non c’è bisogno di un monitoraggio costante.

Svantaggi: 

• Le operazioni sono soggette al rischio di mercato di notte e nei fine settimana.
• È necessario avere una profonda conoscenza delle tendenze del mercato.

Adatto a: Coloro che non possono seguire il mercato tutto il tempo, ma sono disposti a dedicare qualche ora ai grafici giornalieri o settimanali. Persone pazienti che hanno una buona comprensione delle tendenze del mercato e sono in grado di gestirne le fluttuazioni a breve termine.

Trading di posizione

Durata delle operazioni: le operazioni possono durare da pochi mesi a diversi anni. Vantaggi: 

• Un’opportunità per realizzare profitti significativi con un andamento favorevole del mercato. 
• Basso livello di stress, in quanto non richiede un monitoraggio costante del mercato.

Svantaggi: 

• Il capitale è vincolato per un periodo più lungo.
• Sono necessarie pazienza e un’elevata tolleranza alla volatilità del mercato.

Adatto a: I trader con orizzonte a lungo termine che non hanno bisogno di liquidità immediata. Ideale per coloro che preferiscono condurre ricerche approfondite e sono disposti ad aspettare che le loro tesi di investimento si avverino.

Domande frequenti

Questi stili di trading possono essere applicati a tutti i tipi di mercati azionari, forex e criptovalute?

In generale, sì. Sebbene i principi di base di ogni stile di trading possano essere applicati su tutta la linea, i trader devono considerare le caratteristiche uniche e la volatilità di ogni mercato individualmente. Ad esempio, il mercato delle criptovalute è noto per la sua elevata volatilità e il trading 24 ore su 24, quindi è più adatto per lo scalping.

Quanto è importante attenersi a uno stile di trading?

Come regola generale, si consiglia a un trader di attenersi a uno stile di trading che si adatti al proprio tipo di personalità, tolleranza al rischio e il grafico. Tuttavia, con l’esperienza, i trader possono adattare o incorporare aspetti specifici di altri stili di trading. È importante assicurarsi che tali esperimenti non rendano la strategia troppo confusa.

Di quanto capitale ho bisogno per iniziare a fare trading?

Il capitale richiesto varia a seconda del mercato e dello stile di trading. Si ritiene che lo scalping e il day trading richiedano meno capitale iniziale. Uno swing trader avrà bisogno di più capitale per mantenere una posizione a causa di stop loss e commissioni overnight più ampie. È importante fare trading solo con il denaro che potete permettervi di perdere.

È possibile cambiare il mio stile di trading?

Sì, i trader possono cambiare il loro stile di trading. Ma deve essere un’azione ragionata. Assicurati che il nuovo stile si adatti meglio ai tuoi obiettivi, alla tua tolleranza al rischio e alle tue circostanze di vita. Concentrati sui fatti, non sulle preferenze. È una buona idea testare a fondo qualsiasi nuova strategia prima di prendere un impegno completo.

Tipi psicologici dei trader

In precedenza, abbiamo suddiviso i trader in tipologie in base alla durata delle operazioni: dagli scalper, che possono mantenere una posizione per pochi secondi, ai trader di posizione, che mantengono le posizioni per diversi anni.  Inoltre, i trader sono classificati in base ai 3 tipi psicologici:

• Gli intellettuali

• I trader intuitivi

• I trader istintivi

Queste categorie sono presupposte. I veri trader possono combinare diverse caratteristiche. Il miglior approccio di trading si basa solitamente su un equilibrio tra analisi intellettuale, comprensione intuitiva e reazioni emotive controllate. E, naturalmente, vale sempre la pena tenere conto delle caratteristiche individuali.

I trader intellettuali

I tratti caratteristici. Tali trader fanno molto affidamento sulle loro capacità analitiche. Interpretano rapidamente i dati di mercato, i valori degli indicatori e quindi prendono decisioni ponderate. I trader intellettuali studiano a fondo il mercato, fanno riferimento alle statistiche e imparano costantemente a stare al passo con gli altri. Punti di forza. La capacità di prendere decisioni ponderate basate su analisi oggettive, di non soccombere alle emozioni di fronte alle fluttuazioni del mercato. Problematiche. A volte possono trascurare il sentiment del mercato o indicatori non tradizionali che non si adattano al loro sistema analitico.

I trader intuitivi

I tratti caratteristici. Questi trader sono profondamente consapevoli del sentiment e delle tendenze del mercato. Nelle loro decisioni, sono spesso guidati da un’innata comprensione delle dinamiche di mercato, che non è sempre quantificabile. Punti di forza. La capacità di cogliere in modo intuitivo i sottili segnali di mercato che altri trader potrebbero non notare. Questo spesso porta alla creazione di strategie di trading innovative. Problematiche. Eccessivo affidamento sull’intuizione, che può portare all’incoerenza se i sentimenti soggettivi non sono integrati da un’analisi oggettiva.

I trader istintivi

I tratti caratteristici. Questi trader sono fortemente influenzati dalle emozioni e dalle reazioni istintive. Il loro stile di trading può essere più aggressivo o difensivo, a seconda del loro stato emotivo. Punti di forza. Reagiscono rapidamente ai cambiamenti immediati del mercato e sfruttano il potenziale delle opportunità a breve termine. Problematiche. Sono inclini a decisioni impulsive dettate dalla paura o dall’avidità, che possono portare a risultati incoerenti.

Raccomandazioni per tutti i tipi di trader

La piattaforma ATAS è un software premium per l’analisi e l’esecuzione di operazioni di trading nei mercati di azioni, criptovalute, futures.  ATAS offre funzionalità avanzate che saranno utili per i trader di vario tipo:

• Market Replay è un simulatore di mercato che ti consente di riprodurre i dati storici e di esercitarti nel trading come se le operazioni avvenissero in tempo reale. Con esso, acquisirai l’esperienza necessaria senza rischiare il capitale reale.
• Indicatori. Gli scalper e i trader intraday possono valutare Cluster Search, Big Trades, Speed of Tape, DOM Levels. Per lo swing trading e il trading di posizione, i footprint giornaliere, i profili di mercato e l’indicatore del rapporto COT saranno utili.
• Risorse per l’apprendimento. Nel blog, sul canale YouTube e nella Knowledge Base, i trader di vario tipo troveranno istruzioni specifiche su come impostare e lavorare con i grafici, applicare gli indicatori e sviluppare strategie. Inoltre, gli utenti della piattaforma possono contare su un servizio di supporto ATAS reattivo.

Conclusioni

Comprendere i diversi tipi di trader non è solo un compito accademico. Questo è un aspetto fondamentale per navigare con destrezza e abilità sui mercati finanziari.  Essere consapevoli e accettare il tuo stile di trading è fondamentale, indipendentemente da chi sei: 

• uno scalp trader a cui è importante avere l’adrenalina del trading;
• un day trader che trae profitto da piccoli movimenti di prezzo;
• uno swing trader che sfrutta le tendenze di mercato a breve termine;
• Un trader di posizione che guarda lontano nel futuro.

Scarica ATAS. E’ gratuito. Come parte del periodo di prova, avrai pieno accesso agli strumenti della piattaforma per sperimentare diversi stili di trading. Inoltre, potrai continuare a utilizzare il programma gratuitamente anche dopo la fine del periodo di prova di 14 giorni, per il trading di criptovalute o l’analisi del volume. Non perderti il ​​prossimo articolo sul nostro blog. Iscriviti al nostro canale YouTube, Facebook, Instagram o Telegram, dove pubblichiamo le ultime novità ATAS.