ICT Order Blocks и Breaker Blocks: полное руководство

ICT Order Block — это ценовая зона, формирующаяся вокруг последней противоположной свечи перед сильным направленным движением. В концепции Smart Money (SMC) трейдеры используют Order Block, чтобы определить зоны, где могла произойти значительная покупательская или продавческая активность до того, как цена ушла с импульсом.

В этом материале разберём, что такое ICT Order Block, как формируются бычьи и медвежьи Order Block, как находить их на графике и как трейдеры используют ретесты этих зон в качестве потенциальных точек входа. Также покажем, как объём, Delta, Volume Profile и footprint-графики помогают дать дополнительный контекст при анализе Order Block.

Дисклеймер: Компания ATAS не аффилирована с Майклом Хаддлстоном (Inner Circle Trader) и не продвигает и не одобряет его торговые стратегии. В этой статье разбираются популярные паттерны ICT Order Block и Breaker Block, а также инструменты платформы ATAS, которые могут быть полезны трейдерам, изучающим Smart Money Concept.

---

---

Что такое Order Block (OB) в трейдинге?

Order Block (OB) — это ценовая зона, связанная с последней противоположной свечой перед сильным направленным движением. Он может быть бычьим (Bullish Order Block) или медвежьим (Bearish Order Block) и может появляться как в точках разворота, так и внутри продолжения тренда.

Хотя ICT обычно избегает торговли криптовалютами, его паттерны применимы на любых таймфреймах на рынках форекс, акций и товарных активов.

Определение ICT Order Block

ICT Order Block — это последняя противоположная свеча или небольшая группа свечей, которая появляется перед сильным движением цены в противоположном направлении. В бычьем сценарии это, как правило, последняя медвежья свеча перед импульсным движением вверх. В медвежьем сценарии — обычно последняя бычья свеча перед сильным движением вниз.

Ключевой элемент — не сама свеча, а то, что происходит после неё. Цена должна уйти от этой зоны с явным displacement — решительным направленным движением, показывающим временный дисбаланс между покупательским и продавческим давлением. В рамках подхода ICT такое движение интерпретируется как признак того, что вокруг зоны Order Block могли действовать крупные участники рынка.

Далее Order Block проецируется вперёд как потенциальная зона поддержки или сопротивления. Трейдеры наблюдают, вернётся ли цена и протестирует ли (retest) эту зону. Если бычий Order Block удерживает цену при ретесте, трейдеры могут искать подтверждение возобновившегося покупательского давления. Если медвежий Order Block удерживает цену, они могут искать признаки возобновившегося продавческого давления.

На практике это выглядит так:

• Bullish Order Block: последняя медвежья свеча перед сильным бычьим displacement; зона впоследствии может выступать поддержкой.
• Bearish Order Block: последняя бычья свеча перед сильным медвежьим displacement; зона впоследствии может выступать сопротивлением.

Ретест важен, потому что Order Block не считается торговым сигналом просто в силу существования свечи. Трейдеры обычно оценивают последующий displacement, структуру рынка, ликвидность и реакцию цены при возвращении в зону.

Стрелка №1 указывает на медвежью свечу:

• слева виден период снижения цены;
• затем цена разворачивается вверх от уровня поддержки.

Зона, простирающаяся вправо от этой свечи, называется Order Block.

Типы ICT Order Block

Два основных типа ICT Order Block — это Bullish Order Block и Bearish Order Block. Различие зависит от направления движения цены, которое следует за блоком.

Order Block также можно классифицировать по роли, которую они играют в структуре рынка:

• Reversal Order Block формируются вблизи потенциальных точек разворота, где предыдущее направленное движение теряет импульс, и цена начинает двигаться в противоположную сторону. Например, Bullish Order Block может сформироваться у значимого минимума перед разворотом медвежьего тренда вверх.
• Continuation Order Block появляются внутри существующего тренда. Вместо сигнала о полном развороте рынка они могут формироваться во время отката или консолидации перед возобновлением движения цены в преобладающем направлении.

Это значит, что Order Block не всегда означает начало нового тренда. Он может появляться как в точках крупных разворотов, так и внутри устоявшегося бычьего или медвежьего тренда. Поэтому трейдеры обычно оценивают Order Block вместе со структурой рынка, displacement, ближайшей ликвидностью и реакцией цены при последующем ретесте.

Как торговать ICT Order Block

Работа с ICT Order Block обычно предполагает ожидание формирования зоны, подтверждение того, что цена ушла от неё с явным displacement, а затем наблюдение за ретестом. Сам по себе Order Block не является автоматическим сигналом на вход — трейдеры, как правило, ищут дополнительное подтверждение того, что зона удерживается.

Типичный процесс работы с паттерном включает следующие шаги:

Шаг 1. Определи Order Block. Для бычьего сценария ищи последнюю медвежью свечу перед сильным бычьим displacement. Для медвежьего сценария — последнюю бычью свечу перед сильным медвежьим displacement.

Шаг 2. Дождись displacement и подтверждения. Цена должна решительно уйти от Order Block. Трейдеры также могут искать подтверждение по структуре рынка, поведению ликвидности, Delta, Volume Profile или данным footprint.

Шаг 3. Дождись ретеста и сигнала на вход. Вместо входа сразу после первого движения трейдеры часто ждут, пока цена вернётся в зону Order Block. Длинная позиция может рассматриваться, если Bullish Order Block удерживает цену и возвращается покупательское давление. Короткая позиция может рассматриваться, если Bearish Order Block удерживает цену и продавцы вновь берут контроль.

Шаг 4. Размести стоп-лосс. Стоп-лосс обычно размещают за противоположной границей Order Block. Для бычьего сценария — ниже зоны, для медвежьего — выше.

Шаг 5. Установи цель тейк-профита. В качестве потенциальных целей могут выступать недавний свинг-хай или свинг-лоу, зона ликвидности или другой значимый уровень поддержки/сопротивления. Трейдеры часто предпочитают сетапы, где потенциальная прибыль превышает риск.

Шаг 6. Определи условия инвалидации. Order Block обычно считается недействительным, если цена решительно пробивает зону и не реагирует ожидаемым образом. Неудавшийся Order Block впоследствии может превратиться в Breaker Block — об этом подробнее далее в статье.

Точный вход должен зависеть от рыночного контекста, а не только от самого Order Block. Структура рынка, сила displacement, ближайшая ликвидность и реакция при ретесте помогают отличить более сильные сетапы от более слабых.

Пример Bullish Order Block на реальном графике

На скриншоте ниже, взятом с официального YouTube-канала Smart Money Concept, Майкл Хаддлстон демонстрирует пример своего паттерна Order Block на графике фьючерса индекса доллара США.

Цифры обозначают:

(1) уровень поддержки от ключевого минимума слева.

(2) медвежью свечу, от которой зона Bullish Order Block простирается вправо после двух чёрных свечей. В этом случае верхняя граница зоны проведена от цены открытия свечи, хотя некоторые источники допускают проведение верхней границы от хая свечи.

(3) свечу полностью выше зоны Order Block, которая выступает подтверждением.

(4) сигнал на длинную позицию формируется, когда цена заходит в зону Bullish Order Block.

Больше примеров определения Order Block смотри в этом видео о Smart Money Concept на нашем канале:

Далее разберём, почему Order Block работают, и приведём больше примеров торговли по сигналам Order Block с пояснениями по footprint-графикам.

Почему Order Block работают?

Представь, что ты трейдер Smart Money и уверен, что цена актива скоро вырастет по нескольким причинам, например:

• инсайдерская информация указывает, что предстоящие экономические новости будут бычьими;
• аналитики считают, что актив в данный момент недооценён.

Ты решаешь открыть длинную позицию, но есть проблема: ты работаешь с крупными объёмами. Если разместить крупный ордер на покупку по рыночной цене, это поднимет цену вверх, что тебе невыгодно.

Поэтому тебе нужен нисходящий тренд (ликвидность от продавцов), который можно «встретить» лимитными ордерами на покупку (Order Block). Это повышает шансы открыть крупную длинную позицию около минимума цены. Покупка на минимумах и продажа на максимумах — типичная стратегия участников Smart Money.

Как часто говорил Том Уильямс, создатель стратегии VSA: профессионалы всегда покупают во время нисходящих трендов и продают во время восходящих. Подробнее об этом можно узнать в нашей серии статей о Volume Spread Analysis, первая часть доступна здесь.

Как определить Order Block с помощью индикаторов объёма

Хотя Майкл Хаддлстон (он же ICT) не использует дополнительные индикаторы в своей торговле, мы покажем, как такие инструменты, как индикатор вертикального объёма (включая индикатор Delta) и индикатор Market Profile, могут давать ценные подтверждения при анализе Order Block.

Пример: на скриншоте ниже показаны Bullish Order Block и Bearish Order Block на 15-минутном графике фьючерса на евро:

Первый Order Block — бычий. Он сформировался, когда цена снизилась до уровня поддержки около психологического уровня 1.10000.

Цифра 1 отмечает медвежью свечу, от которой зона поддержки Order Block простирается вправо (выделена прямоугольником). Обрати внимание на всплеск отрицательной дельты: он говорит о том, что розничные трейдеры активно выставляли рыночные ордера на продажу. Однако Market Profile показывает (2) выпуклость — что это может означать? Возможно, наличие кластера лимитных ордеров на покупку, удерживающих цену от падения? Разумно предположить, что это были более информированные профессионалы (Smart Money), формировавшие длинные позиции лимитными ордерами на покупку.

Последующий рост цены подтвердил бычий паттерн, и тест зоны Order Block на свече 02:30 (отмечен стрелкой) можно было использовать для входа в длинные позиции.

На следующий день сформировался второй Order Block, на этот раз медвежий. Он образовался от свечи, отмеченной как (3). Важно отметить, что при данном масштабе графика уровень сопротивления чётко не определён. Однако подтверждение можно найти по следующим индикаторам:

• выпуклость на профиле (4) указывает на исполненные лимитные ордера на продажу участников Smart Money, использующих всплеск цены на свече 07:30;
• последующее снижение цены в течение двух следующих свечей ниже зоны Order Block.

Стрелка отмечает возврат цены к Bearish Order Block, что можно было использовать для открытия коротких позиций.

Как торговать Order Block с помощью footprint-графиков

Footprint-графики (также известные как кластерные графики) — один из самых информативных инструментов, доступных трейдерам, позволяющий глубоко анализировать действия участников рынка. В контексте Smart Money Concept footprint-графики не только помогают выявлять Order Block, но и наглядно показывают, как разворачиваются события при формировании этих паттернов.

Прежде чем перейти к примерам торговли по Order Block с использованием footprint-графиков, обобщим правила работы с этим паттерном.

Bearish Order Block на footprint-графике

На скриншоте ниже показан пример Bearish Order Block, сформировавшегося в начале октября 2024 года, на данных фьючерсного рынка BNB на Binance Futures.

На графике локальный пик обозначен (1) — это текущий уровень сопротивления. Слева (не видно из-за выбранного масштаба графика) есть ещё один пик примерно на том же уровне.

При попытке пробить пик (1) на свече (2) мы видим всплеск положительной дельты, сигнализирующий об активности покупателей, воспринявших движение цены как начало нового бычьего тренда. Кластеры внутри свечи почти полностью зелёные, что также может отражать «экстренное» закрытие коротких позиций — вручную или по стоп-лоссам.

Однако, несмотря на эту покупательскую активность на рынке, цена впоследствии снижается (3). Почему? Всплеск рыночных покупок создаёт необходимую ликвидность для того, чтобы участники Smart Money исполнили свои крупные лимитные ордера на продажу. В результате появляется основание, чтобы:

   ✔  отметить зону сопротивления Bearish Order Block справа от свечи (2);

   ✔  открыть короткую позицию, когда на следующий день цена возвращается в отмеченную зону.

Анализ вертикальных объёмов даёт больше уверенности при входе в короткие позиции. Покупательская активность на рынке (4) ослабла, а общие объёмы снижаются, что указывает на нехватку участников, готовых платить такую высокую цену за BNB.

Этот сценарий представляет собой классический паттерн, известный как бычья ловушка (bull trap), или upthrust в терминологии VSA (6), который часто сигнализирует о начале снижения цены.

Bearish Order Block на графике цены акций AAPL

Летом 2024 года сетап на продажу на основе паттерна Order Block сформировался на дневном графике акций Apple (AAPL):

После объявления Apple Intelligence 11 июня настроение стало крайне бычьим: акции AAPL пробили психологический барьер в $200 и продолжили расти (1), достигнув новых исторических максимумов вплоть до $230.

Важно отметить свечу 10 июля и её профиль, а также значительное снижение свечи 11 июля, закрывшейся значительно ниже уровня $230. Это можно рассматривать как временный всплеск спроса 10 июля, который быстро угас на следующий день.

15 июля цена взлетела выше $235 после того, как Morgan Stanley повысил целевую цену акции, а Market Watch сообщил, что цена потенциально может достичь $300. Эти позитивные заголовки создали волну восторженного спроса, но… кто продаёт на пике, когда рынок переполнен таким явным оптимизмом? Smart Money.

Следуя правилам ICT, зону сопротивления Bearish Order Block можно продлить вправо после снижения цены (3). Тест этой зоны 29 августа (4) давал возможность войти в короткую позицию. Эту возможность усиливала форма свечи, напоминающая перевёрнутый молот, и закрытие ниже уровня торговой активности, определённого на профиле. Похоже, Smart Money по-прежнему считал $230 слишком высокой ценой для AAPL.

Пример Breaker Block

Что такое Breaker Block в трейдинге? Это ситуация, когда зона Order Block не приводит к развороту цены, и вместо этого цена пробивает её.

Согласно правилам Smart Money Concept, это происходит так:

• на графике формируется Bullish Order Block;
• когда цена тестирует эту зону поддержки, вместо разворота вверх она пробивает её вниз;
• в этом случае Bullish Order Block превращается в Breaker Block, и ожидается, что он будет выступать сопротивлением.

Эта концепция похожа на идею зеркальных уровней в трейдинге: прежняя поддержка становится сопротивлением после пробоя, а бывшее сопротивление превращается в поддержку. Точно так же Bearish Order Block при пробое вверх превращается в Breaker Block и впоследствии может выступать поддержкой.

Пример Breaker Block показан ниже на дневном графике QQQ — финансового инструмента, отслеживающего индекс Nasdaq.

В середине августа (1) цена приближалась к уровню сопротивления (2), который можно было определить по выпуклости на Volume Profile. 20 и 21 августа вертикальные объёмы были низкими во время роста цены (что указывает на слабую активность покупателей), но 22 августа произошло заметное снижение цены на растущем объёме — явный признак того, что в игру вступили продавцы, и настроение рынка изменилось.

По мере снижения цены в начале сентября сформировалась основа для зоны медвежьего Order Block (выделена жёлтым), что создало предпосылки для ожидаемого теста.

К середине сентября цена начала показывать признаки медвежьего разворота (3) от этой зоны сопротивления, но попытка провалилась, когда свеча 19 сентября открылась выше неё. Это указывало на то, что жёлтая зона превратилась в потенциальный Breaker Block. На этом этапе следующим шагом было дождаться, пока свечи полностью закрепятся выше зоны, что произошло 25 сентября. Следуя правилам ICT Smart Money Concept, теперь ожидалось, что жёлтая зона будет выступать поддержкой.

Это ожидание подтвердилось в октябре, когда цена совершила бычий разворот (4) во время теста зоны Breaker Block.

Частые ошибки при работе с ICT Order Block

Определить Order Block на графике может показаться простым, но не каждая противоположная свеча создаёт значимую торговую зону. Многие слабые сетапы возникают из-за анализа свечи в отрыве от displacement, структуры рынка, ликвидности и более широкого трендового контекста.

Вот несколько распространённых ошибок, которые трейдеры допускают при работе с ICT Order Block:

1. Восприятие каждой противоположной свечи как Order Block

Медвежья свеча перед ростом цены автоматически не является Bullish Order Block, так же как не каждая бычья свеча перед снижением обязательно является Bearish Order Block.

За более сильным сетапом должен следовать явный направленный displacement, соответствующий окружающей структуре рынка. Без решительной реакции цены от свечи зона может представлять собой обычное движение цены, а не значимый Order Block.

2. Игнорирование направления на старшем таймфрейме

Order Block не следует анализировать в отрыве от более широкого тренда. Бычий сетап, появившийся внутри сильного нисходящего тренда на старшем таймфрейме, может иметь меньшее значение, чем сетап, совпадающий с бычьей структурой рынка.

Прежде чем использовать Order Block на младшем таймфрейме для входа, трейдеры могут проверить дневной, 4-часовой или другой релевантный старший таймфрейм, чтобы понять преобладающее направление и важные зоны поддержки, сопротивления и ликвидности.

3. Вход без явного displacement

Сильное движение от Order Block — один из ключевых элементов, придающих зоне контекст. Если цена медленно отдаляется или остаётся в консолидации, доказательств значимого дисбаланса меньше.

Ищи явный displacement: решительные свечи, уходящие от зоны, желательно сопровождаемые изменением структуры рынка или другим подтверждением растущего направленного давления.

4. Игнорирование FVG и Market Structure Shift

Order Block часто анализируют вместе с другими элементами Smart Money Concept, а не как изолированные сигналы. Fair Value Gap (FVG), образовавшийся во время импульса, может помочь подтвердить, что движение сопровождалось значимым дисбалансом, а Market Structure Shift (MSS) может указывать на то, что поведение цены изменилось в ожидаемом направлении.

Отсутствие этих сигналов автоматически не делает каждый Order Block недействительным, но сочетание нескольких форм подтверждения помогает отфильтровать более слабые сетапы.

5. Слишком широкая зона Order Block

Растягивание Order Block на неоправданно широкий ценовой диапазон делает сетап неудобным для использования. Это может привести к неточным входам, завышенным дистанциям стоп-лосса и нечётким точкам инвалидации.

Зона должна основываться на свече или диапазоне свечей, который действительно предшествует displacement. Трейдерам стоит использовать последовательный метод определения границ, а не расширять зону просто для того, чтобы включить более поздние реакции цены.

6. Слишком близкий стоп-лосс к зоне

Цена может ненадолго пройти через часть Order Block во время ретеста, прежде чем отреагировать в ожидаемом направлении. Поэтому стоп, размещённый прямо на границе зоны, может сработать из-за обычной волатильности цены.

Вместо этого стоп-лосс должен отражать точку, в которой торговая идея действительно становится недействительной. Для Bullish Order Block это, как правило, за пределами соответствующего минимума; для Bearish Order Block — за пределами соответствующего максимума. Подходящий буфер зависит от инструмента, волатильности, таймфрейма и общего плана управления рисками.

Главный вывод: ICT Order Block следует рассматривать как зону интереса, а не как самостоятельный сигнал на покупку или продажу. Контекст старшего таймфрейма, displacement, структура рынка, ликвидность, FVG и реакция при ретесте — всё это может дать дополнительные основания перед рассмотрением сделки.

FAQ

---

Как научиться торговать по паттернам Order Block

Рассматривая паттерн Order Block как свечную формацию, новички часто сталкиваются с рядом сложностей на практике:

   ✔  зоны могут быть либо слишком узкими, либо слишком широкими;

   ✔  Order Block может появляться редко, особенно на дневных таймфреймах;

   ✔  существует риск ложных сигналов, поскольку на графике может сформироваться последовательность свечей, напоминающая паттерн ICT Order Block, но не отражающая реальной активности Smart Money.

Это подчёркивает важность использования дополнительных инструментов объёмного анализа для подтверждения.

Чтобы проверить, получается ли у тебя работать с паттернами Order Block, попробуй симулятор ATAS Market Replay для трейдеров. Этот модуль платформы ATAS использует исторические данные, чтобы воссоздать условия торгов в реальном времени. Благодаря этому ты можешь тренироваться без финансового риска и учиться работать с разными стратегиями, например с паттерном ICT Fair Value Gap.

Чтобы попробовать симулятор, скачай платформу ATAS бесплатно, установи и запусти её, затем:

1. Открой график финансового инструмента.
2. Нажми кнопку Market Replay в главном меню ATAS.
3. Активируй режим Replay (иконка должна стать зелёной).
4. При необходимости настрой параметры (дату и тип данных).
5. Запусти воспроизведение и отслеживай момент появления Order Block на графике, чтобы открыть позицию во время его теста.

В примере графика Litecoin ниже цена начинается в нисходящем тренде (6), но к 23:00 медвежий импульс начинает ослабевать. Всплеск продавческой активности отмечен цифрой (7) на свече, от которой проведена жёлтая зона Order Block. Последующий рост цены (8) подтверждает эту зону и задаёт основу для теста, который происходит и оказывается успешным, поскольку после снижения (9) цена вновь растёт, оставаясь выше зоны Order Block.

Есть интересная деталь. В самой нижней точке теста на свече 02:20 виден яркий красный кластер на том же уровне, где ранее были яркие зелёные кластеры покупок (вероятно, часть длинных позиций закрылась в безубыток).

Тренируясь с паттернами в симуляторе Market Replay, ты можешь:

• регулировать скорость воспроизведения и ставить на паузу;
• анализировать footprint-графики;
• использовать более 400 индикаторов — например, Market Profile может помочь тебе определить паттерн Order Block;
• использовать Chart Trader и другие функции, чтобы работать с ордерами на встроенном демо-счёте Replay, а затем анализировать результаты;
• использовать графические инструменты, например отмечать уровни поддержки и сопротивления;
• применять стратегии выхода;
• делать многое другое, чтобы научиться эффективно работать с дисбалансами между покупками и продажами.

ATAS позволяет загружать потиковые данные с криптовалютного, фондового и фьючерсного рынков, обеспечивая полноценную базу для анализа взаимодействия цены и объёма. Это помогает выявлять паттерны при изучении торговых стратегий ICT Smart Money Concept.

Выводы

Паттерн Order Block описал и популяризировал американский трейдер и аналитик Майкл Хаддлстон, более известный как The Inner Circle Trader (ICT). Он ведёт популярный YouTube-канал, где продвигает свою концепцию Smart Money Concept, включающую паттерн Order Block.

Скачай ATAS. Это бесплатно. После установки платформы ты автоматически получишь бесплатный план START, который включает доступ к криптовалютным инструментам и базовым функциям. Ты можешь пользоваться этим планом сколько угодно, прежде чем решишь перейти на более продвинутый план ради дополнительных инструментов ATAS. Ты также можешь в любой момент активировать бесплатный пробный период (Free Trial) и получить на 14 дней полный доступ ко всем функциям платформы. Этот период позволяет оценить преимущества более высоких тарифов и принять взвешенное решение о покупке.