Der Cluster-Chart zeigt:
- ein Spike im positiven Delta bei Kerze A. Die nächste Kerze bildet jedoch ein bärisches Engulfing-Muster. Dann passiert etwas Ähnliches wie das, was Sie bereits im Bitcoin-Futures-Chart gesehen haben.
- Der Kurs beginnt fast träge entlang einer unsichtbaren Trendlinie zu steigen und bildet bei Kerze B einen falschen Ausbruch aus dem Hoch A. Dies löst einen plötzlichen Anstieg der Verkaufsaktivität aus.
Wir haben genug Bestätigung dafür, dass der sich bildende Ausbruch des Hochs (1) falsch ist. Gehen wir davon aus, dass wir bei einem Kurs von 81,80 eine Short-Position eingehen. Wo sollten wir den Stop und den Take Profit platzieren?
Beginnen wir mit dem Take Profit. Da wir mit Fehlausbrüchen handeln, setzen wir den Take-Profit unter das vorherige Tief, genauer gesagt, unter das Tief (2). Sagen wir 80,20. Das Potenzial = 81,80 – 80,20 = 1,60. Für den Baumwoll-Futures-Markt entspricht dies 160 Ticks, wobei die Kosten für einen Tick 5 $ betragen. Der Handel mit einem Kontrakt könnte also einen potenziellen Gewinn von 5 * 160 = 800 $ einbringen.
Wo soll der Stopp platziert werden? Der akzeptable Verlust soll viermal geringer sein als der mögliche Gewinn. 800 / 4 = 200 $, und 200 / 5 = 40 Ticks. Das Stop-Loss-Niveau läge also bei 81,80 + 0,40 = 82,20.
Natürlich gibt es Umstände, die mit Overnight-Positionen zusammenhängen, aber um die Idee der Stop- und Take-Profit-Berechnung zu veranschaulichen, lassen wir diese außer Acht.
